<PAGE> PAGE 1
000 B000000 10/31/1999
000 C000000 0001019977
000 D000000 N
000 E000000 NF
000 F000000 Y
000 G000000 N
000 H000000 N
000 I000000 6.1
000 J000000 A
001 A000000 ORCHARD SERIES FUND
001 B000000 811-07735
001 C000000 3036893000
002 A000000 8515 E ORCHARD ROAD
002 B000000 ENGLEWOOD
002 C000000 CO
002 D010000 80111
003 000000 N
004 000000 N
005 000000 N
006 000000 N
007 A000000 Y
007 B000000 7
007 C010100 1
007 C020100 MONEY MARKET FUND
007 C030100 N
007 C010200 2
007 C020200 PREFERRED STOCK FUND
007 C030200 N
007 C010300 3
007 C020300 INDEX 500 FUND
007 C030300 N
007 C010400 4
007 C020400 INDEX 600 FUND
007 C030400 N
007 C010500 5
007 C020500 INDEX PACIFIC FUND
007 C030500 N
007 C010600 6
007 C020600 INDEX EUROPEAN FUND
007 C030600 N
007 C010700 7
007 C020700 VALUE FUND
007 C030700 N
007 C010800 8
007 C010900 9
007 C011000 10
020 A000001 DEUTSCHE MORGAN GRENFELL
020 C000001 105
020 A000002 SALOMON SMITH BARNEY INC
020 C000002 90
020 A000003 GOLDMAN SACHS
<PAGE> PAGE 2
020 C000003 27
020 A000004 CREDIT SUISSE FIRST BOSTON
020 C000004 26
020 A000005 BLOOMBERG TRADE BOOK
020 C000005 9
020 A000006 INSTINET
020 C000006 5
020 A000007 EUROMOBILAIRE
020 C000007 4
020 A000008 PETRIE PARKMAN & CO
020 C000008 3
020 A000009 NORDIC PARTNERS
020 C000009 3
020 A000010 INTERSTATE/JOHNSON LANE
020 C000010 2
021 000000 279
022 A000001 ASSOCIATES CORP OF NORTH AMERICA
022 C000001 1875132
022 D000001 149
022 A000002 PRUDENTIAL FUNDING
022 C000002 841647
022 D000002 400
022 A000003 CDN IMPERIAL BANK OF COMMERCE
022 C000003 157193
022 D000003 0
022 A000004 BANK OF NEW YORK CAPITAL MKT
022 C000004 14967
022 D000004 15566
022 A000005 DEUTSCHE MORGAN GRENFELL
022 C000005 5554
022 D000005 22578
022 A000006 SALOMON SMITH BARNEY
022 C000006 8562
022 D000006 11657
022 A000007 MERRILL LYNCH CAPITAL MARKETS
022 C000007 17861
022 D000007 720
022 A000008 CREDIT SUISSE FIRST BOSTON
022 C000008 11174
022 D000008 3582
022 A000009 HERZOG GEDULD INC
022 C000009 6721
022 D000009 5045
022 A000010 FORD MOTOR CREDIT
022 C000010 6085
022 D000010 1949
023 C000000 3096267
023 D000000 314132
024 00AA00 N
027 000000 Y
077 A000000 N
<PAGE> PAGE 3
078 000000 N
080 A00AA00 AMERICAN HOME ASSURANCE COMPANY
080 B00AA00 CHUBB INSURANCE COMPANY OF CANADA
080 C00AA00 66225166
081 A00AA00 Y
081 B00AA00 60
082 A00AA00 Y
082 B00AA00 165563
083 A00AA00 N
083 B00AA00 0
084 B00AA00 0
085 A00AA00 N
028 A010100 0
028 A020100 11
028 A030100 0
028 A040100 0
028 B010100 0
028 B020100 13
028 B030100 0
028 B040100 0
028 C010100 641
028 C020100 13
028 C030100 0
028 C040100 0
028 D010100 25
028 D020100 17
028 D030100 0
028 D040100 347
028 E010100 2
028 E020100 15
028 E030100 0
028 E040100 5
028 F010100 2
028 F020100 15
028 F030100 0
028 F040100 6
028 G010100 670
028 G020100 84
028 G030100 0
028 G040100 358
028 H000100 0
055 A000100 Y
055 B000100 N
056 000100 N
057 000100 N
058 B000100 N
058 C000100 N
058 D000100 N
058 E000100 N
059 000100 Y
060 A000100 Y
<PAGE> PAGE 4
060 B000100 Y
061 000100 0
062 A000100 Y
062 B000100 0.0
062 C000100 0.0
062 D000100 0.0
062 E000100 0.0
062 F000100 0.0
062 G000100 0.0
062 H000100 0.0
062 I000100 100.0
062 J000100 0.0
062 K000100 0.0
062 L000100 0.0
062 M000100 0.0
062 N000100 0.0
062 O000100 0.0
062 P000100 0.0
062 Q000100 0.0
062 R000100 0.0
063 A000100 28
063 B000100 0.0
064 A000100 N
064 B000100 N
066 A000100 N
067 000100 N
068 A000100 N
068 B000100 N
069 000100 N
070 A010100 Y
070 A020100 N
070 B010100 N
070 B020100 N
070 C010100 N
070 C020100 N
070 D010100 N
070 D020100 N
070 E010100 N
070 E020100 N
070 F010100 N
070 F020100 N
070 G010100 N
070 G020100 N
070 H010100 N
070 H020100 N
070 I010100 N
070 I020100 N
070 J010100 N
070 J020100 N
070 K010100 N
070 K020100 N
<PAGE> PAGE 5
070 L010100 N
070 L020100 N
070 M010100 Y
070 M020100 N
070 N010100 Y
070 N020100 N
070 O010100 Y
070 O020100 N
070 P010100 N
070 P020100 N
070 Q010100 N
070 Q020100 N
070 R010100 N
070 R020100 N
071 A000100 0
071 B000100 0
071 C000100 0
071 D000100 0
072 A000100 12
072 B000100 175
072 C000100 0
072 D000100 0
072 E000100 0
072 F000100 7
072 G000100 56
072 H000100 0
072 I000100 0
072 J000100 4
072 K000100 0
072 L000100 0
072 M000100 0
072 N000100 0
072 O000100 0
072 P000100 0
072 Q000100 0
072 R000100 3
072 S000100 0
072 T000100 0
072 U000100 0
072 V000100 0
072 W000100 5
072 X000100 75
072 Y000100 60
072 Z000100 160
072AA000100 0
072BB000100 0
072CC010100 0
072CC020100 0
072DD010100 159
072DD020100 0
072EE000100 0
<PAGE> PAGE 6
073 A010100 0.0458
073 A020100 0.0000
073 B000100 0.0000
073 C000100 0.0000
074 A000100 55
074 B000100 0
074 C000100 3693
074 D000100 0
074 E000100 0
074 F000100 0
074 G000100 0
074 H000100 0
074 I000100 0
074 J000100 0
074 K000100 0
074 L000100 0
074 M000100 0
074 N000100 3748
074 O000100 0
074 P000100 1
074 Q000100 0
074 R010100 0
074 R020100 0
074 R030100 0
074 R040100 0
074 S000100 0
074 T000100 3747
074 U010100 3747
074 U020100 0
074 V010100 1.00
074 V020100 0.00
074 W000100 0.0000
074 X000100 14
074 Y000100 0
075 A000100 3465
075 B000100 0
076 000100 0.00
028 A010200 14
028 A020200 0
028 A030200 0
028 A040200 34
028 B010200 19
028 B020200 61
028 B030200 0
028 B040200 0
028 C010200 3
028 C020200 15
028 C030200 0
028 C040200 4992
028 D010200 0
028 D020200 0
<PAGE> PAGE 7
028 D030200 0
028 D040200 0
028 E010200 0
028 E020200 0
028 E030200 0
028 E040200 0
028 F010200 0
028 F020200 0
028 F030200 0
028 F040200 0
028 G010200 36
028 G020200 76
028 G030200 0
028 G040200 5026
028 H000200 0
055 A000200 Y
055 B000200 N
056 000200 N
057 000200 N
058 B000200 N
058 C000200 N
058 D000200 N
058 E000200 N
059 000200 Y
060 A000200 Y
060 B000200 Y
061 000200 0
062 A000200 N
062 B000200 0.0
062 C000200 0.0
062 D000200 0.0
062 E000200 0.0
062 F000200 0.0
062 G000200 0.0
062 H000200 0.0
062 I000200 0.0
062 J000200 0.0
062 K000200 0.0
062 L000200 0.0
062 M000200 0.0
062 N000200 0.0
062 O000200 0.0
062 P000200 0.0
062 Q000200 0.0
062 R000200 0.0
063 A000200 0
063 B000200 0.0
066 A000200 Y
066 B000200 N
066 C000200 N
066 D000200 N
<PAGE> PAGE 8
066 E000200 N
066 F000200 Y
066 G000200 N
067 000200 N
068 A000200 N
068 B000200 N
069 000200 N
070 A010200 Y
070 A020200 N
070 B010200 Y
070 B020200 N
070 C010200 N
070 C020200 N
070 D010200 Y
070 D020200 N
070 E010200 N
070 E020200 N
070 F010200 N
070 F020200 N
070 G010200 Y
070 G020200 N
070 H010200 N
070 H020200 N
070 I010200 N
070 I020200 N
070 J010200 N
070 J020200 N
070 K010200 N
070 K020200 N
070 L010200 Y
070 L020200 N
070 M010200 N
070 M020200 N
070 N010200 Y
070 N020200 N
070 O010200 Y
070 O020200 N
070 P010200 N
070 P020200 N
070 Q010200 N
070 Q020200 N
070 R010200 N
070 R020200 N
071 A000200 161
071 B000200 4163
071 C000200 3374
071 D000200 5
072 A000200 9
072 B000200 54
072 C000200 157
072 D000200 0
<PAGE> PAGE 9
072 E000200 0
072 F000200 32
072 G000200 0
072 H000200 0
072 I000200 0
072 J000200 0
072 K000200 0
072 L000200 0
072 M000200 0
072 N000200 0
072 O000200 0
072 P000200 0
072 Q000200 0
072 R000200 0
072 S000200 0
072 T000200 0
072 U000200 0
072 V000200 0
072 W000200 0
072 X000200 32
072 Y000200 0
072 Z000200 179
072AA000200 0
072BB000200 24
072CC010200 0
072CC020200 77
072DD010200 200
072DD020200 0
072EE000200 0
073 A010200 0.3839
073 A020200 0.0000
073 B000200 0.0000
073 C000200 0.0000
074 A000200 0
074 B000200 0
074 C000200 0
074 D000200 0
074 E000200 0
074 F000200 0
074 G000200 0
074 H000200 0
074 I000200 0
074 J000200 0
074 K000200 0
074 L000200 0
074 M000200 0
074 N000200 0
074 O000200 0
074 P000200 0
074 Q000200 0
074 R010200 0
<PAGE> PAGE 10
074 R020200 0
074 R030200 0
074 R040200 0
074 S000200 0
074 T000200 0
074 U010200 0
074 U020200 0
074 V010200 0.00
074 V020200 0.00
074 W000200 0.0000
074 X000200 0
074 Y000200 0
075 A000200 0
075 B000200 4826
076 000200 0.00
028 A010300 3960
028 A020300 0
028 A030300 0
028 A040300 5737
028 B010300 10252
028 B020300 2739
028 B030300 0
028 B040300 2574
028 C010300 4957
028 C020300 0
028 C030300 0
028 C040300 2619
028 D010300 7557
028 D020300 0
028 D030300 0
028 D040300 1422
028 E010300 3832
028 E020300 0
028 E030300 0
028 E040300 2872
028 F010300 1640
028 F020300 0
028 F030300 0
028 F040300 10797
028 G010300 32198
028 G020300 2739
028 G030300 0
028 G040300 26021
028 H000300 0
055 A000300 N
055 B000300 N
056 000300 N
057 000300 N
058 B000300 N
058 C000300 N
058 D000300 N
<PAGE> PAGE 11
058 E000300 N
059 000300 Y
060 A000300 Y
060 B000300 Y
061 000300 0
062 A000300 N
062 B000300 0.0
062 C000300 0.0
062 D000300 0.0
062 E000300 0.0
062 F000300 0.0
062 G000300 0.0
062 H000300 0.0
062 I000300 0.0
062 J000300 0.0
062 K000300 0.0
062 L000300 0.0
062 M000300 0.0
062 N000300 0.0
062 O000300 0.0
062 P000300 0.0
062 Q000300 0.0
062 R000300 0.0
063 A000300 0
063 B000300 0.0
066 A000300 Y
066 B000300 N
066 C000300 N
066 D000300 N
066 E000300 Y
066 F000300 N
066 G000300 N
067 000300 N
068 A000300 N
068 B000300 N
069 000300 Y
070 A010300 Y
070 A020300 Y
070 B010300 Y
070 B020300 N
070 C010300 N
070 C020300 N
070 D010300 Y
070 D020300 N
070 E010300 N
070 E020300 N
070 F010300 Y
070 F020300 Y
070 G010300 Y
070 G020300 N
070 H010300 Y
<PAGE> PAGE 12
070 H020300 N
070 I010300 N
070 I020300 N
070 J010300 N
070 J020300 N
070 K010300 Y
070 K020300 N
070 L010300 Y
070 L020300 Y
070 M010300 Y
070 M020300 N
070 N010300 Y
070 N020300 N
070 O010300 Y
070 O020300 N
070 P010300 N
070 P020300 N
070 Q010300 N
070 Q020300 N
070 R010300 N
070 R020300 N
071 A000300 120119
071 B000300 124082
071 C000300 703061
071 D000300 17
072 A000300 12
072 B000300 386
072 C000300 9438
072 D000300 0
072 E000300 -124
072 F000300 4286
072 G000300 0
072 H000300 0
072 I000300 0
072 J000300 0
072 K000300 0
072 L000300 0
072 M000300 0
072 N000300 0
072 O000300 0
072 P000300 0
072 Q000300 0
072 R000300 0
072 S000300 0
072 T000300 0
072 U000300 0
072 V000300 0
072 W000300 0
072 X000300 4286
072 Y000300 0
072 Z000300 5414
<PAGE> PAGE 13
072AA000300 20321
072BB000300 0
072CC010300 126140
072CC020300 0
072DD010300 5461
072DD020300 0
072EE000300 7247
073 A010300 0.1243
073 A020300 0.0000
073 B000300 0.1670
073 C000300 0.0000
074 A000300 738
074 B000300 0
074 C000300 20962
074 D000300 0
074 E000300 0
074 F000300 740329
074 G000300 0
074 H000300 0
074 I000300 0
074 J000300 0
074 K000300 0
074 L000300 1368
074 M000300 0
074 N000300 763397
074 O000300 0
074 P000300 347
074 Q000300 0
074 R010300 0
074 R020300 0
074 R030300 0
074 R040300 0
074 S000300 0
074 T000300 763050
074 U010300 44196
074 U020300 0
074 V010300 17.27
074 V020300 0.00
074 W000300 0.0000
074 X000300 90
074 Y000300 0
075 A000300 0
075 B000300 717661
076 000300 0.00
028 A010400 1310
028 A020400 0
028 A030400 0
028 A040400 612
028 B010400 1288
028 B020400 230
028 B030400 0
<PAGE> PAGE 14
028 B040400 5482
028 C010400 2193
028 C020400 0
028 C030400 0
028 C040400 284
028 D010400 1861
028 D020400 0
028 D030400 0
028 D040400 314
028 E010400 2613
028 E020400 0
028 E030400 0
028 E040400 103
028 F010400 799
028 F020400 0
028 F030400 0
028 F040400 618
028 G010400 10064
028 G020400 230
028 G030400 0
028 G040400 7413
028 H000400 0
055 A000400 Y
055 B000400 N
056 000400 N
057 000400 N
058 B000400 N
058 C000400 N
058 D000400 N
058 E000400 N
059 000400 Y
060 A000400 Y
060 B000400 Y
061 000400 0
062 A000400 N
062 B000400 0.0
062 C000400 0.0
062 D000400 0.0
062 E000400 0.0
062 F000400 0.0
062 G000400 0.0
062 H000400 0.0
062 I000400 0.0
062 J000400 0.0
062 K000400 0.0
062 L000400 0.0
062 M000400 0.0
062 N000400 0.0
062 O000400 0.0
062 P000400 0.0
062 Q000400 0.0
<PAGE> PAGE 15
062 R000400 0.0
063 A000400 0
063 B000400 0.0
066 A000400 Y
066 B000400 N
066 C000400 N
066 D000400 N
066 E000400 Y
066 F000400 N
066 G000400 N
067 000400 N
068 A000400 N
068 B000400 N
069 000400 Y
070 A010400 Y
070 A020400 Y
070 B010400 Y
070 B020400 N
070 C010400 N
070 C020400 N
070 D010400 Y
070 D020400 N
070 E010400 N
070 E020400 N
070 F010400 Y
070 F020400 Y
070 G010400 Y
070 G020400 N
070 H010400 Y
070 H020400 N
070 I010400 N
070 I020400 N
070 J010400 N
070 J020400 N
070 K010400 Y
070 K020400 N
070 L010400 Y
070 L020400 Y
070 M010400 Y
070 M020400 N
070 N010400 Y
070 N020400 N
070 O010400 Y
070 O020400 N
070 P010400 N
070 P020400 N
070 Q010400 N
070 Q020400 N
070 R010400 N
070 R020400 N
071 A000400 160487
<PAGE> PAGE 16
071 B000400 44668
071 C000400 109209
071 D000400 41
072 A000400 12
072 B000400 145
072 C000400 938
072 D000400 0
072 E000400 0
072 F000400 718
072 G000400 0
072 H000400 0
072 I000400 0
072 J000400 0
072 K000400 0
072 L000400 0
072 M000400 0
072 N000400 0
072 O000400 0
072 P000400 0
072 Q000400 0
072 R000400 0
072 S000400 0
072 T000400 0
072 U000400 0
072 V000400 0
072 W000400 0
072 X000400 718
072 Y000400 0
072 Z000400 365
072AA000400 6778
072BB000400 0
072CC010400 300
072CC020400 0
072DD010400 270
072DD020400 0
072EE000400 378
073 A010400 0.0239
073 A020400 0.0000
073 B000400 0.0335
073 C000400 0.0000
074 A000400 411
074 B000400 0
074 C000400 7040
074 D000400 0
074 E000400 0
074 F000400 127512
074 G000400 0
074 H000400 0
074 I000400 0
074 J000400 1856
074 K000400 0
<PAGE> PAGE 17
074 L000400 327
074 M000400 0
074 N000400 137146
074 O000400 310
074 P000400 64
074 Q000400 0
074 R010400 0
074 R020400 0
074 R030400 0
074 R040400 0
074 S000400 0
074 T000400 136772
074 U010400 11822
074 U020400 0
074 V010400 11.57
074 V020400 0.00
074 W000400 0.0000
074 X000400 56
074 Y000400 0
075 A000400 0
075 B000400 120924
076 000400 0.00
028 A010500 5515
028 A020500 0
028 A030500 0
028 A040500 3038
028 B010500 4723
028 B020500 0
028 B030500 0
028 B040500 9826
028 C010500 5422
028 C020500 11270
028 C030500 0
028 C040500 121748
028 D010500 0
028 D020500 0
028 D030500 0
028 D040500 0
028 E010500 0
028 E020500 0
028 E030500 0
028 E040500 0
028 F010500 0
028 F020500 0
028 F030500 0
028 F040500 0
028 G010500 15660
028 G020500 11270
028 G030500 0
028 G040500 134612
028 H000500 0
<PAGE> PAGE 18
055 A000500 Y
055 B000500 N
056 000500 N
057 000500 N
058 B000500 N
058 C000500 N
058 D000500 N
058 E000500 N
059 000500 Y
060 A000500 Y
060 B000500 Y
061 000500 0
062 A000500 N
062 B000500 0.0
062 C000500 0.0
062 D000500 0.0
062 E000500 0.0
062 F000500 0.0
062 G000500 0.0
062 H000500 0.0
062 I000500 0.0
062 J000500 0.0
062 K000500 0.0
062 L000500 0.0
062 M000500 0.0
062 N000500 0.0
062 O000500 0.0
062 P000500 0.0
062 Q000500 0.0
062 R000500 0.0
063 A000500 0
063 B000500 0.0
066 A000500 Y
066 B000500 N
066 C000500 N
066 D000500 N
066 E000500 Y
066 F000500 N
066 G000500 N
067 000500 N
068 A000500 N
068 B000500 Y
069 000500 Y
070 A010500 Y
070 A020500 Y
070 B010500 Y
070 B020500 N
070 C010500 N
070 C020500 N
070 D010500 Y
070 D020500 N
<PAGE> PAGE 19
070 E010500 N
070 E020500 N
070 F010500 Y
070 F020500 Y
070 G010500 Y
070 G020500 N
070 H010500 Y
070 H020500 N
070 I010500 N
070 I020500 N
070 J010500 N
070 J020500 N
070 K010500 Y
070 K020500 N
070 L010500 Y
070 L020500 Y
070 M010500 Y
070 M020500 Y
070 N010500 Y
070 N020500 N
070 O010500 Y
070 O020500 N
070 P010500 N
070 P020500 N
070 Q010500 N
070 Q020500 N
070 R010500 N
070 R020500 N
071 A000500 30856
071 B000500 144974
071 C000500 92948
071 D000500 33
072 A000500 9
072 B000500 136
072 C000500 843
072 D000500 0
072 E000500 -66
072 F000500 722
072 G000500 74
072 H000500 4
072 I000500 0
072 J000500 74
072 K000500 0
072 L000500 0
072 M000500 1
072 N000500 0
072 O000500 0
072 P000500 0
072 Q000500 0
072 R000500 9
072 S000500 20
<PAGE> PAGE 20
072 T000500 0
072 U000500 0
072 V000500 0
072 W000500 64
072 X000500 968
072 Y000500 101
072 Z000500 46
072AA000500 14124
072BB000500 0
072CC010500 15773
072CC020500 0
072DD010500 377
072DD020500 0
072EE000500 11270
073 A010500 0.0334
073 A020500 0.0000
073 B000500 0.0000
073 C000500 0.0000
074 A000500 0
074 B000500 0
074 C000500 0
074 D000500 0
074 E000500 0
074 F000500 0
074 G000500 0
074 H000500 0
074 I000500 0
074 J000500 0
074 K000500 0
074 L000500 0
074 M000500 0
074 N000500 0
074 O000500 0
074 P000500 0
074 Q000500 0
074 R010500 0
074 R020500 0
074 R030500 0
074 R040500 0
074 S000500 0
074 T000500 0
074 U010500 0
074 U020500 0
074 V010500 0.00
074 V020500 0.00
074 W000500 0.0000
074 X000500 0
074 Y000500 0
075 A000500 0
075 B000500 99281
076 000500 0.00
<PAGE> PAGE 21
028 A010600 1174
028 A020600 0
028 A030600 0
028 A040600 946
028 B010600 4546
028 B020600 0
028 B030600 0
028 B040600 597
028 C010600 754
028 C020600 17794
028 C030600 0
028 C040600 125153
028 D010600 0
028 D020600 0
028 D030600 0
028 D040600 0
028 E010600 0
028 E020600 0
028 E030600 0
028 E040600 0
028 F010600 0
028 F020600 0
028 F030600 0
028 F040600 0
028 G010600 6474
028 G020600 17794
028 G030600 0
028 G040600 126696
028 H000600 0
055 A000600 Y
055 B000600 N
056 000600 N
057 000600 N
058 B000600 N
058 C000600 N
058 D000600 N
058 E000600 N
059 000600 Y
060 A000600 Y
060 B000600 Y
061 000600 0
062 A000600 N
062 B000600 0.0
062 C000600 0.0
062 D000600 0.0
062 E000600 0.0
062 F000600 0.0
062 G000600 0.0
062 H000600 0.0
062 I000600 0.0
062 J000600 0.0
<PAGE> PAGE 22
062 K000600 0.0
062 L000600 0.0
062 M000600 0.0
062 N000600 0.0
062 O000600 0.0
062 P000600 0.0
062 Q000600 0.0
062 R000600 0.0
063 A000600 0
063 B000600 0.0
066 A000600 Y
066 B000600 N
066 C000600 N
066 D000600 N
066 E000600 Y
066 F000600 N
066 G000600 N
067 000600 N
068 A000600 N
068 B000600 Y
069 000600 Y
070 A010600 Y
070 A020600 Y
070 B010600 Y
070 B020600 N
070 C010600 N
070 C020600 N
070 D010600 Y
070 D020600 N
070 E010600 N
070 E020600 N
070 F010600 Y
070 F020600 Y
070 G010600 Y
070 G020600 N
070 H010600 Y
070 H020600 N
070 I010600 N
070 I020600 N
070 J010600 N
070 J020600 N
070 K010600 Y
070 K020600 N
070 L010600 Y
070 L020600 Y
070 M010600 Y
070 M020600 Y
070 N010600 Y
070 N020600 N
070 O010600 Y
070 O020600 N
<PAGE> PAGE 23
070 P010600 N
070 P020600 N
070 Q010600 N
070 Q020600 N
070 R010600 N
070 R020600 N
071 A000600 43556
071 B000600 201315
071 C000600 117494
071 D000600 37
072 A000600 9
072 B000600 77
072 C000600 2179
072 D000600 0
072 E000600 -216
072 F000600 886
072 G000600 74
072 H000600 5
072 I000600 0
072 J000600 82
072 K000600 0
072 L000600 0
072 M000600 1
072 N000600 0
072 O000600 0
072 P000600 0
072 Q000600 0
072 R000600 9
072 S000600 16
072 T000600 0
072 U000600 0
072 V000600 0
072 W000600 70
072 X000600 1143
072 Y000600 80
072 Z000600 977
072AA000600 17428
072BB000600 0
072CC010600 0
072CC020600 10547
072DD010600 1822
072DD020600 0
072EE000600 19697
073 A010600 0.1797
073 A020600 0.0000
073 B000600 0.2865
073 C000600 0.0000
074 A000600 0
074 B000600 0
074 C000600 0
074 D000600 0
<PAGE> PAGE 24
074 E000600 0
074 F000600 0
074 G000600 0
074 H000600 0
074 I000600 0
074 J000600 0
074 K000600 0
074 L000600 0
074 M000600 0
074 N000600 0
074 O000600 0
074 P000600 0
074 Q000600 0
074 R010600 0
074 R020600 0
074 R030600 0
074 R040600 0
074 S000600 0
074 T000600 0
074 U010600 0
074 U020600 0
074 V010600 0.00
074 V020600 0.00
074 W000600 0.0000
074 X000600 0
074 Y000600 0
075 A000600 0
075 B000600 121783
076 000600 0.00
028 A010700 769
028 A020700 0
028 A030700 0
028 A040700 111
028 B010700 13
028 B020700 16
028 B030700 0
028 B040700 6
028 C010700 10
028 C020700 0
028 C030700 0
028 C040700 2
028 D010700 8
028 D020700 0
028 D030700 0
028 D040700 25
028 E010700 17
028 E020700 0
028 E030700 0
028 E040700 48
028 F010700 19
028 F020700 0
<PAGE> PAGE 25
028 F030700 0
028 F040700 3
028 G010700 836
028 G020700 16
028 G030700 0
028 G040700 195
028 H000700 0
055 A000700 Y
055 B000700 N
056 000700 N
057 000700 N
058 B000700 N
058 C000700 N
058 D000700 N
058 E000700 N
059 000700 Y
060 A000700 Y
060 B000700 Y
061 000700 0
062 A000700 N
062 B000700 0.0
062 C000700 0.0
062 D000700 0.0
062 E000700 0.0
062 F000700 0.0
062 G000700 0.0
062 H000700 0.0
062 I000700 0.0
062 J000700 0.0
062 K000700 0.0
062 L000700 0.0
062 M000700 0.0
062 N000700 0.0
062 O000700 0.0
062 P000700 0.0
062 Q000700 0.0
062 R000700 0.0
063 A000700 0
063 B000700 0.0
066 A000700 Y
066 B000700 N
066 C000700 Y
066 D000700 N
066 E000700 N
066 F000700 N
066 G000700 N
067 000700 N
068 A000700 N
068 B000700 N
069 000700 N
070 A010700 Y
<PAGE> PAGE 26
070 A020700 N
070 B010700 Y
070 B020700 N
070 C010700 N
070 C020700 N
070 D010700 Y
070 D020700 N
070 E010700 N
070 E020700 N
070 F010700 Y
070 F020700 N
070 G010700 Y
070 G020700 N
070 H010700 Y
070 H020700 N
070 I010700 N
070 I020700 N
070 J010700 N
070 J020700 N
070 K010700 Y
070 K020700 N
070 L010700 Y
070 L020700 N
070 M010700 Y
070 M020700 N
070 N010700 Y
070 N020700 N
070 O010700 Y
070 O020700 N
070 P010700 N
070 P020700 N
070 Q010700 N
070 Q020700 N
070 R010700 N
070 R020700 N
071 A000700 4184
071 B000700 3512
071 C000700 2284
071 D000700 154
072 A000700 12
072 B000700 5
072 C000700 49
072 D000700 0
072 E000700 0
072 F000700 23
072 G000700 0
072 H000700 0
072 I000700 0
072 J000700 0
072 K000700 0
072 L000700 0
<PAGE> PAGE 27
072 M000700 0
072 N000700 0
072 O000700 0
072 P000700 0
072 Q000700 0
072 R000700 0
072 S000700 0
072 T000700 0
072 U000700 0
072 V000700 0
072 W000700 0
072 X000700 23
072 Y000700 0
072 Z000700 31
072AA000700 0
072BB000700 199
072CC010700 233
072CC020700 0
072DD010700 29
072DD020700 0
072EE000700 14
073 A010700 0.1213
073 A020700 0.0000
073 B000700 0.0651
073 C000700 0.0000
074 A000700 44
074 B000700 0
074 C000700 0
074 D000700 0
074 E000700 0
074 F000700 2533
074 G000700 0
074 H000700 0
074 I000700 0
074 J000700 0
074 K000700 0
074 L000700 6
074 M000700 0
074 N000700 2583
074 O000700 0
074 P000700 2
074 Q000700 0
074 R010700 0
074 R020700 0
074 R030700 0
074 R040700 0
074 S000700 0
074 T000700 2581
074 U010700 274
074 U020700 0
074 V010700 9.41
<PAGE> PAGE 28
074 V020700 0.00
074 W000700 0.0000
074 X000700 2
074 Y000700 0
075 A000700 0
075 B000700 2301
076 000700 0.00
SIGNATURE BEVERLY A. BYRNE
TITLE SECRETARY
INDEPENDENT AUDITORS' REPORT
To the Shareholders and Board of Trustees of
Orchard Series Fund:
In planning and performing our audit of the financial statements of Orchard
Series Fund (the "Series") (including the Orchard Index 500 Fund, Orchard Index
600 Fund, Orchard Money Market Fund, and Orchard Value Fund) for the year ended
October 31, 1999, we considered its internal control, including control
activities for safeguarding securities, in order to determine our auditing
procedures for the purpose of expressing our opinion on the financial statements
and to comply with the requirements of Form N-SAR, not to provide assurance on
the Series' internal control.
The management of the Series is responsible for establishing and maintaining
internal control. In fulfilling this responsibility, estimates and judgments by
management are required to assess the expected benefits and related costs of
controls. Generally, controls that are relevant to an audit pertain to the
entity's objective of preparing financial statements for external purposes that
are fairly presented in conformity with generally accepted accounting
principles. Those controls include the safeguarding of assets against
unauthorized acquisition, use or disposition.
Because of inherent limitations in internal control, error or fraud may occur
and not be detected. Also, projection of any evaluation of internal control to
future periods is subject to the risk that it may become inadequate because of
changes in conditions or that the effectiveness of the design and operation may
deteriorate.
Our consideration of internal control would not necessarily disclose all matters
in internal control that might be material weaknesses under standards
established by the American Institute of Certified Public Accountants. A
material weakness is a condition in which the design or operation of one or more
of the internal control components does not reduce to a relatively low level the
risk that misstatements caused by error or fraud in amounts that would be
material in relation to the financial statements being audited may occur and not
be detected within a timely period by employees in the normal course of
performing their assigned functions. However, we noted no matters involving
internal control and its operation, including controls for safeguarding
securities, that we consider to be material weaknesses as defined above as of
October 31, 1999.
This report is intended solely for the information and use of management, the
Board of Trustees of the Orchard Series Fund, and the Securities and Exchange
Commission and is not intended to be and should not be used by anyone other than
these specified parties.
Deloitte & Touche LLP
December 3, 1999
