<PAGE> PAGE 1
000 A000000 07/31/95
000 C000000 0000035341
000 D000000 N
000 E000000 NF
000 F000000 Y
000 G000000 N
000 H000000 N
000 I000000 3.0.a
000 J000000 A
001 A000000 FIDELITY DEVONSHIRE TRUST
001 B000000 811-1352
001 C000000 6175639003
002 A000000 82 DEVONSHIRE STREET
002 B000000 BOSTON
002 C000000 MA
002 D010000 02109
003 000000 N
004 000000 N
005 000000 N
006 000000 N
007 A000000 Y
007 B000000 5
007 C010100 1
007 C020100 FIDELITY EQUITY-INCOME FUND
007 C030100 N
007 C010200 2
007 C020200 FIDELITY REAL ESTATE INVESTMENT PORTFOLIO
007 C030200 N
007 C010300 3
007 C020300 FIDELITY UTILITIES FUND
007 C030300 N
007 C010400 4
007 C020400 SPARTAN LONG-TERM GOVERNMENT BOND FUND
007 C030400 N
007 C010500 5
007 C020500 ADJUSTABLE RATE GOVERNMENT FUND
007 C030500 N
007 C010600 6
007 C010700 7
007 C010800 8
007 C010900 9
007 C011000 10
011 A00AA01 FIDELITY DISTRIBUTORS CORPORATION
011 B00AA01 8-8775
011 C01AA01 BOSTON
011 C02AA01 MA
011 C03AA01 02109
012 A00AA01 FIDELITY SERVICE CO.
012 B00AA01 84-00216
012 C01AA01 BOSTON
012 C02AA01 MA
<PAGE> PAGE 2
012 C03AA01 02109
013 A00AA01 COOPERS & LYBRAND L.L.P.
013 B01AA01 BOSTON
013 B02AA01 MA
013 B03AA01 02109
018 00AA00 Y
019 A00AA00 Y
019 B00AA00 222
019 C00AA00 FIDELITYZZ
020 A000001 FIDELITY BROKERAGE SERVICES, INC.
020 B000001 04-2653569
020 C000001 1522
020 A000002 CS FIRST BOSTON CORP.
020 B000002 13-5659485
020 C000002 326
020 A000003 MORGAN STANLEY & CO., INC.
020 B000003 13-2655998
020 C000003 284
020 A000004 PAINE WEBBER INC, INC.
020 B000004 13-2638166
020 C000004 279
020 A000005 GOLDMAN SACHS & CO.
020 B000005 13-5108880
020 C000005 210
020 A000006 MERRILL LYNCH, PIERCE, FENNER & SMITH, INC.
020 B000006 13-5674085
020 C000006 172
020 A000007 SALOMON BROTHERS, INC.
020 B000007 13-3082694
020 C000007 167
020 A000008 NATWEST SECURITIES
020 B000008 00-0000000
020 C000008 137
020 A000009 DONALDSON LUFKIN & JENRETTE SECURITIES
020 B000009 13-2741729
020 C000009 110
020 A000010 WERTHEIM & CO.
020 B000010 13-2697272
020 C000010 106
021 000000 5900
022 A000001 MERILL LYNCH, PIERCE, FENNER & SMITH, INC.
022 B000001 13-5674085
022 C000001 95653
022 D000001 286152
022 A000002 CITIBANK
022 B000002 13-5266470
022 C000002 226625
022 D000002 129639
022 A000003 MORGAN STANLEY & CO., INC.
022 B000003 13-2655998
022 C000003 190624
<PAGE> PAGE 3
022 D000003 110881
022 A000004 DUETSCHE BANK CAPITAL CORP.
022 B000004 00-0000000
022 C000004 221886
022 D000004 0
022 A000005 LEHMAN BROTHERS GOVERNMENT SECURITIES
022 B000005 13-2518466
022 C000005 180201
022 D000005 25546
022 A000006 BANK AMERICA (LOS ANGELES)
022 B000006 94-2622622
022 C000006 96959
022 D000006 98156
022 A000007 SALOMON BROTHERS, INC.
022 B000007 13-5365580
022 C000007 136956
022 D000007 56270
022 A000008 CS FIRST BOSTON CORP.
022 B000008 13-5659485
022 C000008 44733
022 D000008 116431
022 A000009 CHASE SECURITIES
022 B000009 00-0000000
022 C000009 0
022 D000009 141966
022 A000010 DIAWA SECURITIES CO., LTD.
022 B000010 13-5680329
022 C000010 134619
022 D000010 0
023 C000000 1666092
023 D000000 1479213
026 A000000 Y
026 B000000 Y
026 C000000 N
026 D000000 Y
026 E000000 N
026 F000000 Y
026 G010000 N
026 G020000 N
026 H000000 Y
027 000000 Y
034 00AA00 N
035 00AA00 0
036 B00AA00 0
077 A000000 N
080 A00AA00 FEDERAL INSURANCE COMPANY
080 B00AA00 NATIONAL UNION INSURANCE COMPANY
080 C00AA00 210000
081 A00AA00 Y
081 B00AA00 216
082 A00AA00 Y
<PAGE> PAGE 4
082 B00AA00 400
083 A00AA00 N
083 B00AA00 0
084 A00AA00 N
084 B00AA00 0
085 A00AA00 Y
085 B00AA00 N
086 A010000 0
086 A020000 0
086 B010000 0
086 B020000 0
086 C010000 0
086 C020000 0
086 D010000 0
086 D020000 0
086 E010000 0
086 E020000 0
086 F010000 0
086 F020000 0
008 A000101 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH COMPANY
008 B000101 A
008 C000101 801-7884
008 D010101 BOSTON
008 D020101 MA
008 D030101 02109
008 A000102 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH (U.K.) INC.
008 B000102 S
008 C000102 801-28773
008 D010102 LONDON
008 D050102 ENGLAND
008 A000103 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH (FAR EAST) INC
008 B000103 S
008 C000103 801-28774
008 D010103 TOKYO
008 D050103 JAPAN
014 A000101 FIDELITY BROKERAGE SERVICES, INC.
014 B000101 8-23292
014 A000102 FIDELITY DISTRIBUTORS CORPORATION
014 B000102 8-8775
014 A000103 FIDELITY BROKERAGE SERVICES LTD.
014 B000103 8-0000
014 A000104 DELETE
015 A000101 THE CHASE MANHATTAN BANK, N.A.
015 B000101 C
015 C010101 NEW YORK
015 C020101 NY
015 C030101 10036
015 E010101 X
024 000100 Y
025 A000101 LEHMAN BROTHERS, INC.
025 B000101 13-2518466
<PAGE> PAGE 5
025 C000101 E
025 D000101 19664
025 A000102 PAINEWEBBER, INC.
025 B000102 13-2638166
025 C000102 E
025 D000102 4957
025 A000103 DELETE
025 D000103 0
025 D000104 0
025 D000105 0
025 D000106 0
025 D000107 0
025 D000108 0
028 A010100 130132
028 A020100 0
028 A030100 0
028 A040100 90415
028 B010100 180311
028 B020100 126205
028 B030100 0
028 B040100 124729
028 C010100 237183
028 C020100 46
028 C030100 0
028 C040100 187424
028 D010100 199083
028 D020100 25
028 D030100 0
028 D040100 142369
028 E010100 173446
028 E020100 62797
028 E030100 0
028 E040100 169390
028 F010100 213111
028 F020100 0
028 F030100 0
028 F040100 147795
028 G010100 1133266
028 G020100 189073
028 G030100 0
028 G040100 862122
028 H000100 0
029 000100 N
030 A000100 0
030 B000100 0.00
030 C000100 0.00
031 A000100 0
031 B000100 0
032 000100 0
033 000100 0
037 000100 N
<PAGE> PAGE 6
038 000100 0
039 000100 N
040 000100 N
041 000100 N
042 A000100 0
042 B000100 0
042 C000100 0
042 D000100 0
042 E000100 0
042 F000100 0
042 G000100 0
042 H000100 0
043 000100 0
044 000100 0
045 000100 Y
046 000100 N
047 000100 N
048 000100 0.000
048 A010100 0
048 A020100 0.000
048 B010100 0
048 B020100 0.000
048 C010100 0
048 C020100 0.000
048 D010100 0
048 D020100 0.000
048 E010100 0
048 E020100 0.000
048 F010100 0
048 F020100 0.000
048 G010100 0
048 G020100 0.000
048 H010100 0
048 H020100 0.000
048 I010100 0
048 I020100 0.000
048 J010100 0
048 J020100 0.000
048 K010100 0
048 K020100 0.000
049 000100 N
050 000100 N
051 000100 N
052 000100 Y
053 A000100 Y
053 B000100 Y
053 C000100 N
054 A000100 Y
054 B000100 Y
054 C000100 N
054 D000100 N
<PAGE> PAGE 7
054 E000100 N
054 F000100 N
054 G000100 Y
054 H000100 Y
054 I000100 N
054 J000100 Y
054 K000100 N
054 L000100 N
054 M000100 Y
054 N000100 N
054 O000100 Y
055 A000100 N
055 B000100 N
056 000100 Y
057 000100 N
058 A000100 N
059 000100 Y
060 A000100 Y
060 B000100 Y
061 000100 2500
062 A000100 N
062 B000100 0.0
062 C000100 0.0
062 D000100 0.0
062 E000100 0.0
062 F000100 0.0
062 G000100 0.0
062 H000100 0.0
062 I000100 0.0
062 J000100 0.0
062 K000100 0.0
062 L000100 0.0
062 M000100 0.0
062 N000100 0.0
062 O000100 0.0
062 P000100 0.0
062 Q000100 0.0
062 R000100 0.0
063 A000100 0
063 B000100 0.0
066 A000100 Y
066 B000100 N
066 C000100 N
066 D000100 N
066 E000100 Y
066 F000100 N
066 G000100 N
067 000100 N
068 A000100 N
068 B000100 N
069 000100 N
<PAGE> PAGE 8
070 A010100 Y
070 A020100 Y
070 B010100 Y
070 B020100 N
070 C010100 Y
070 C020100 N
070 D010100 Y
070 D020100 N
070 E010100 Y
070 E020100 N
070 F010100 Y
070 F020100 N
070 G010100 Y
070 G020100 N
070 H010100 Y
070 H020100 N
070 I010100 N
070 I020100 N
070 J010100 Y
070 J020100 Y
070 K010100 Y
070 K020100 N
070 L010100 Y
070 L020100 Y
070 M010100 Y
070 M020100 Y
070 N010100 Y
070 N020100 Y
070 O010100 Y
070 O020100 Y
070 P010100 Y
070 P020100 Y
070 Q010100 Y
070 Q020100 N
070 R010100 Y
070 R020100 N
071 A000100 2050050
071 B000100 1724552
071 C000100 7937342
071 D000100 22
072 A000100 6
072 B000100 36034
072 C000100 119820
072 D000100 0
072 E000100 0
072 F000100 18095
072 G000100 0
072 H000100 0
072 I000100 9329
072 J000100 169
072 K000100 0
<PAGE> PAGE 9
072 L000100 0
072 M000100 21
072 N000100 0
072 O000100 0
072 P000100 3
072 Q000100 394
072 R000100 17
072 S000100 19
072 T000100 0
072 U000100 0
072 V000100 0
072 W000100 13
072 X000100 28060
072 Y000100 230
072 Z000100 128024
072AA000100 143752
072BB000100 0
072CC010100 1178642
072CC020100 0
072DD010100 128385
072DD020100 0
072EE000100 67781
073 A010100 0.5200
073 A020100 0.0000
073 B000100 0.2800
073 C000100 0.0000
074 A000100 1825
074 B000100 412695
074 C000100 0
074 D000100 513928
074 E000100 477955
074 F000100 7822471
074 G000100 0
074 H000100 0
074 I000100 0
074 J000100 31089
074 K000100 0
074 L000100 38116
074 M000100 2955
074 N000100 9301034
074 O000100 94233
074 P000100 3257
074 Q000100 0
074 R010100 0
074 R020100 0
074 R030100 0
074 R040100 49618
074 S000100 0
074 T000100 9153926
074 U010100 254862
074 U020100 0
<PAGE> PAGE 10
074 V010100 35.92
074 V020100 0.00
074 W000100 0.0000
074 X000100 851988
074 Y000100 0
075 A000100 0
075 B000100 8309159
076 000100 0.00
008 A000201 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH COMPANY
008 B000201 A
008 C000201 801-7884
008 D010201 BOSTON
008 D020201 MA
008 D030201 02109
008 A000202 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH (U.K.) INC.
008 B000202 S
008 C000202 801-28773
008 D010202 LONDON
008 D050202 ENGLAND
008 A000203 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH (FAR EAST) INC
008 B000203 S
008 C000203 801-28774
008 D010203 TOKYO
008 D050203 JAPAN
014 A000201 FIDELITY BROKERAGE SERVICES, INC.
014 B000201 8-23292
014 A000202 FIDELITY DISTRIBUTORS CORPORATION
014 B000202 8-8775
014 A000203 FIDELITY BROKERAGE SERVICES LTD.
014 B000203 8-0000
014 A000204 DELETE
015 A000201 BROWN BROTHERS HARRIMAN & CO.
015 B000201 C
015 C010201 BOSTON
015 C020201 MA
015 C030201 02109
015 E010201 X
024 000200 N
025 D000201 0
025 D000202 0
025 D000203 0
025 D000204 0
025 D000205 0
025 D000206 0
025 D000207 0
025 D000208 0
028 A010200 63431
028 A020200 0
028 A030200 0
028 A040200 63806
028 B010200 37271
<PAGE> PAGE 11
028 B020200 5596
028 B030200 0
028 B040200 49691
028 C010200 39496
028 C020200 0
028 C030200 0
028 C040200 37085
028 D010200 124335
028 D020200 0
028 D030200 0
028 D040200 105349
028 E010200 75692
028 E020200 5793
028 E030200 0
028 E040200 86415
028 F010200 34166
028 F020200 0
028 F030200 0
028 F040200 44905
028 G010200 374391
028 G020200 11389
028 G030200 0
028 G040200 387251
028 H000200 0
029 000200 N
030 A000200 0
030 B000200 0.00
030 C000200 0.00
031 A000200 0
031 B000200 0
032 000200 0
033 000200 0
037 000200 N
038 000200 0
039 000200 N
040 000200 Y
041 000200 N
042 A000200 0
042 B000200 0
042 C000200 0
042 D000200 0
042 E000200 0
042 F000200 0
042 G000200 0
042 H000200 0
043 000200 0
044 000200 0
045 000200 Y
046 000200 N
047 000200 N
048 000200 0.000
<PAGE> PAGE 12
048 A010200 0
048 A020200 0.000
048 B010200 0
048 B020200 0.000
048 C010200 0
048 C020200 0.000
048 D010200 0
048 D020200 0.000
048 E010200 0
048 E020200 0.000
048 F010200 0
048 F020200 0.000
048 G010200 0
048 G020200 0.000
048 H010200 0
048 H020200 0.000
048 I010200 0
048 I020200 0.000
048 J010200 0
048 J020200 0.000
048 K010200 0
048 K020200 0.000
049 000200 N
050 000200 N
051 000200 N
052 000200 Y
053 A000200 Y
053 B000200 Y
053 C000200 N
054 A000200 Y
054 B000200 Y
054 C000200 N
054 D000200 N
054 E000200 N
054 F000200 N
054 G000200 Y
054 H000200 Y
054 I000200 N
054 J000200 Y
054 K000200 N
054 L000200 N
054 M000200 Y
054 N000200 N
054 O000200 Y
055 A000200 N
055 B000200 Y
056 000200 Y
057 000200 N
058 A000200 N
059 000200 Y
060 A000200 N
<PAGE> PAGE 13
060 B000200 N
061 000200 2500
062 A000200 N
062 B000200 0.0
062 C000200 0.0
062 D000200 0.0
062 E000200 0.0
062 F000200 0.0
062 G000200 0.0
062 H000200 0.0
062 I000200 0.0
062 J000200 0.0
062 K000200 0.0
062 L000200 0.0
062 M000200 0.0
062 N000200 0.0
062 O000200 0.0
062 P000200 0.0
062 Q000200 0.0
062 R000200 0.0
063 A000200 0
063 B000200 0.0
066 A000200 Y
066 B000200 N
066 C000200 N
066 D000200 N
066 E000200 Y
066 F000200 N
066 G000200 N
067 000200 N
068 A000200 N
068 B000200 N
069 000200 N
070 A010200 Y
070 A020200 Y
070 B010200 Y
070 B020200 N
070 C010200 Y
070 C020200 N
070 D010200 Y
070 D020200 N
070 E010200 Y
070 E020200 N
070 F010200 Y
070 F020200 N
070 G010200 Y
070 G020200 N
070 H010200 Y
070 H020200 N
070 I010200 N
070 I020200 N
<PAGE> PAGE 14
070 J010200 Y
070 J020200 N
070 K010200 Y
070 K020200 N
070 L010200 Y
070 L020200 N
070 M010200 Y
070 M020200 N
070 N010200 Y
070 N020200 N
070 O010200 Y
070 O020200 Y
070 P010200 Y
070 P020200 Y
070 Q010200 Y
070 Q020200 N
070 R010200 Y
070 R020200 N
071 A000200 225570
071 B000200 224717
071 C000200 474644
071 D000200 47
072 A000200 6
072 B000200 1212
072 C000200 16713
072 D000200 0
072 E000200 0
072 F000200 1550
072 G000200 0
072 H000200 0
072 I000200 661
072 J000200 9
072 K000200 0
072 L000200 0
072 M000200 1
072 N000200 46
072 O000200 0
072 P000200 10
072 Q000200 150
072 R000200 20
072 S000200 1
072 T000200 0
072 U000200 0
072 V000200 0
072 W000200 4
072 X000200 2452
072 Y000200 84
072 Z000200 15557
072AA000200 0
072BB000200 6797
072CC010200 31333
<PAGE> PAGE 15
072CC020200 0
072DD010200 12542
072DD020200 0
072EE000200 0
073 A010200 0.3200
073 A020200 0.0000
073 B000200 0.0000
073 C000200 0.0000
074 A000200 0
074 B000200 34105
074 C000200 0
074 D000200 4255
074 E000200 8520
074 F000200 482116
074 G000200 0
074 H000200 0
074 I000200 0
074 J000200 8653
074 K000200 0
074 L000200 4033
074 M000200 0
074 N000200 541682
074 O000200 18249
074 P000200 265
074 Q000200 0
074 R010200 0
074 R020200 0
074 R030200 0
074 R040200 7004
074 S000200 0
074 T000200 516164
074 U010200 38783
074 U020200 0
074 V010200 13.31
074 V020200 0.00
074 W000200 0.0000
074 X000200 49680
074 Y000200 0
075 A000200 0
075 B000200 503969
076 000200 0.00
008 A000301 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH COMPANY
008 B000301 A
008 C000301 801-7884
008 D010301 BOSTON
008 D020301 MA
008 D030301 02109
008 A000302 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH (U.K.) INC.
008 B000302 S
008 C000302 801-28773
008 D010302 LONDON
<PAGE> PAGE 16
008 D050302 ENGLAND
008 A000303 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH (FAR EAST) INC
008 B000303 S
008 C000303 801-28774
008 D010303 TOKYO
008 D050303 JAPAN
014 A000301 FIDELITY BROKERAGE SERVICES, INC.
014 B000301 8-23292
014 A000302 FIDELITY DISTRIBUTORS CORPORATION
014 B000302 8-8775
014 A000303 FIDELITY BROKERAGE SERVICES LTD.
014 B000303 8-0000
014 A000304 DELETE
015 A000301 BROWN BROTHERS HARRIMAN & CO.
015 B000301 C
015 C010301 BOSTON
015 C020301 MA
015 C030301 02109
015 E010301 X
024 000300 Y
025 A000301 DEUTSCHE BANK AG
025 B000301 13-6124068
025 C000301 E
025 D000301 986
025 A000302 CITIBANK
025 B000302 13-5266470
025 C000302 E
025 D000302 540
025 D000303 0
025 D000304 0
025 D000305 0
025 D000306 0
025 D000307 0
025 D000308 0
028 A010300 86532
028 A020300 0
028 A030300 0
028 A040300 89351
028 B010300 138561
028 B020300 8829
028 B030300 0
028 B040300 78001
028 C010300 77961
028 C020300 0
028 C030300 0
028 C040300 80203
028 D010300 88776
028 D020300 0
028 D030300 0
028 D040300 81133
028 E010300 65850
<PAGE> PAGE 17
028 E020300 11284
028 E030300 0
028 E040300 89241
028 F010300 36719
028 F020300 0
028 F030300 0
028 F040300 136142
028 G010300 494399
028 G020300 20113
028 G030300 0
028 G040300 554071
028 H000300 0
029 000300 N
030 A000300 0
030 B000300 0.00
030 C000300 0.00
031 A000300 0
031 B000300 0
032 000300 0
033 000300 0
037 000300 N
038 000300 0
039 000300 N
040 000300 Y
041 000300 N
042 A000300 0
042 B000300 0
042 C000300 0
042 D000300 0
042 E000300 0
042 F000300 0
042 G000300 0
042 H000300 0
043 000300 0
044 000300 0
045 000300 Y
046 000300 N
047 000300 N
048 000300 0.000
048 A010300 0
048 A020300 0.000
048 B010300 0
048 B020300 0.000
048 C010300 0
048 C020300 0.000
048 D010300 0
048 D020300 0.000
048 E010300 0
048 E020300 0.000
048 F010300 0
048 F020300 0.000
<PAGE> PAGE 18
048 G010300 0
048 G020300 0.000
048 H010300 0
048 H020300 0.000
048 I010300 0
048 I020300 0.000
048 J010300 0
048 J020300 0.000
048 K010300 0
048 K020300 0.000
049 000300 N
050 000300 N
051 000300 Y
052 000300 Y
053 A000300 Y
053 B000300 Y
053 C000300 N
054 A000300 Y
054 B000300 Y
054 C000300 N
054 D000300 N
054 E000300 N
054 F000300 N
054 G000300 Y
054 H000300 Y
054 I000300 N
054 J000300 Y
054 K000300 N
054 L000300 N
054 M000300 Y
054 N000300 N
054 O000300 Y
055 A000300 N
055 B000300 N
056 000300 Y
057 000300 N
058 A000300 N
059 000300 Y
060 A000300 Y
060 B000300 Y
061 000300 2500
062 A000300 N
062 B000300 0.0
062 C000300 0.0
062 D000300 0.0
062 E000300 0.0
062 F000300 0.0
062 G000300 0.0
062 H000300 0.0
062 I000300 0.0
062 J000300 0.0
<PAGE> PAGE 19
062 K000300 0.0
062 L000300 0.0
062 M000300 0.0
062 N000300 0.0
062 O000300 0.0
062 P000300 0.0
062 Q000300 0.0
062 R000300 0.0
063 A000300 0
063 B000300 0.0
066 A000300 Y
066 B000300 N
066 C000300 N
066 D000300 N
066 E000300 Y
066 F000300 N
066 G000300 N
067 000300 N
068 A000300 N
068 B000300 N
069 000300 N
070 A010300 Y
070 A020300 Y
070 B010300 Y
070 B020300 N
070 C010300 Y
070 C020300 N
070 D010300 Y
070 D020300 N
070 E010300 Y
070 E020300 N
070 F010300 Y
070 F020300 N
070 G010300 Y
070 G020300 N
070 H010300 Y
070 H020300 N
070 I010300 N
070 I020300 N
070 J010300 Y
070 J020300 Y
070 K010300 Y
070 K020300 N
070 L010300 Y
070 L020300 Y
070 M010300 Y
070 M020300 Y
070 N010300 Y
070 N020300 Y
070 O010300 Y
070 O020300 N
<PAGE> PAGE 20
070 P010300 Y
070 P020300 Y
070 Q010300 Y
070 Q020300 N
070 R010300 Y
070 R020300 N
071 A000300 831049
071 B000300 651244
071 C000300 1046927
071 D000300 62
072 A000300 6
072 B000300 8419
072 C000300 23435
072 D000300 0
072 E000300 0
072 F000300 3301
072 G000300 0
072 H000300 0
072 I000300 1523
072 J000300 33
072 K000300 0
072 L000300 0
072 M000300 3
072 N000300 74
072 O000300 0
072 P000300 0
072 Q000300 267
072 R000300 13
072 S000300 3
072 T000300 0
072 U000300 0
072 V000300 0
072 W000300 10
072 X000300 5227
072 Y000300 182
072 Z000300 26809
072AA000300 13297
072BB000300 0
072CC010300 96450
072CC020300 0
072DD010300 23154
072DD020300 0
072EE000300 0
073 A010300 0.2600
073 A020300 0.0000
073 B000300 0.0000
073 C000300 0.0000
074 A000300 775
074 B000300 39174
074 C000300 0
074 D000300 12191
<PAGE> PAGE 21
074 E000300 16534
074 F000300 1181788
074 G000300 0
074 H000300 0
074 I000300 0
074 J000300 8852
074 K000300 0
074 L000300 11110
074 M000300 0
074 N000300 1270424
074 O000300 10160
074 P000300 554
074 Q000300 0
074 R010300 0
074 R020300 0
074 R030300 0
074 R040300 14685
074 S000300 0
074 T000300 1245025
074 U010300 84628
074 U020300 0
074 V010300 14.71
074 V020300 0.00
074 W000300 0.0000
074 X000300 95024
074 Y000300 0
075 A000300 0
075 B000300 1258364
076 000300 0.00
008 A000401 FIDELITY MANAGEMENT & RESEARCH COMPANY
008 B000401 A
008 C000401 801-7884
008 D010401 BOSTON
008 D020401 MA
008 D030401 02109
014 A000401 FIDELITY BROKERAGE SERVICES, INC.
014 B000401 8-23293
014 A000402 FIDELITY DISTRIBUTORS CORPORATION
014 B000402 8-8775
014 A000403 DELETE
014 A000404 DELETE
015 A000401 THE BANK OF NEW YORK
015 B000401 C
015 C010401 NEW YORK
015 C020401 NY
015 C030401 10286
015 E010401 X
024 000400 N
025 D000401 0
025 D000402 0
025 D000403 0
<PAGE> PAGE 22
025 D000404 0
025 D000405 0
025 D000406 0
025 D000407 0
025 D000408 0
028 A010400 12734
028 A020400 0
028 A030400 0
028 A040400 10932
028 B010400 7451
028 B020400 1237
028 B030400 0
028 B040400 17597
028 C010400 5150
028 C020400 0
028 C030400 0
028 C040400 9326
028 D010400 20293
028 D020400 0
028 D030400 0
028 D040400 13226
028 E010400 23598
028 E020400 1163
028 E030400 0
028 E040400 25982
028 F010400 11738
028 F020400 0
028 F030400 0
028 F040400 16762
028 G010400 80964
028 G020400 2400
028 G030400 0
028 G040400 93825
028 H000400 0
029 000400 N
030 A000400 0
030 B000400 0.00
030 C000400 0.00
031 A000400 0
031 B000400 0
032 000400 0
033 000400 0
037 000400 N
038 000400 0
039 000400 Y
040 000400 Y
041 000400 N
042 A000400 0
042 B000400 0
042 C000400 0
042 D000400 0
<PAGE> PAGE 23
042 E000400 0
042 F000400 0
042 G000400 0
042 H000400 0
043 000400 0
044 000400 0
045 000400 Y
046 000400 N
047 000400 Y
048 000400 0.650
048 A010400 0
048 A020400 0.000
048 B010400 0
048 B020400 0.000
048 C010400 0
048 C020400 0.000
048 D010400 0
048 D020400 0.000
048 E010400 0
048 E020400 0.000
048 F010400 0
048 F020400 0.000
048 G010400 0
048 G020400 0.000
048 H010400 0
048 H020400 0.000
048 I010400 0
048 I020400 0.000
048 J010400 0
048 J020400 0.000
048 K010400 0
048 K020400 0.000
049 000400 N
050 000400 N
051 000400 N
052 000400 N
053 A000400 N
054 A000400 Y
054 B000400 Y
054 C000400 Y
054 D000400 Y
054 E000400 Y
054 F000400 Y
054 G000400 Y
054 H000400 Y
054 I000400 N
054 J000400 Y
054 K000400 Y
054 L000400 Y
054 M000400 Y
054 N000400 Y
<PAGE> PAGE 24
054 O000400 Y
055 A000400 N
055 B000400 Y
056 000400 Y
057 000400 N
058 A000400 N
059 000400 Y
060 A000400 N
060 B000400 N
061 000400 10000
062 A000400 Y
062 B000400 0.0
062 C000400 0.0
062 D000400 0.5
062 E000400 0.0
062 F000400 0.0
062 G000400 0.0
062 H000400 0.0
062 I000400 0.0
062 J000400 0.0
062 K000400 0.0
062 L000400 0.0
062 M000400 99.5
062 N000400 0.0
062 O000400 0.0
062 P000400 0.0
062 Q000400 0.0
062 R000400 0.0
063 A000400 0
063 B000400 23.5
064 A000400 N
064 B000400 N
066 A000400 N
067 000400 N
068 A000400 N
068 B000400 N
069 000400 N
070 A010400 Y
070 A020400 Y
070 B010400 N
070 B020400 N
070 C010400 Y
070 C020400 N
070 D010400 N
070 D020400 N
070 E010400 Y
070 E020400 N
070 F010400 N
070 F020400 N
070 G010400 N
070 G020400 N
<PAGE> PAGE 25
070 H010400 N
070 H020400 N
070 I010400 N
070 I020400 N
070 J010400 Y
070 J020400 N
070 K010400 Y
070 K020400 N
070 L010400 Y
070 L020400 N
070 M010400 Y
070 M020400 N
070 N010400 Y
070 N020400 N
070 O010400 Y
070 O020400 N
070 P010400 Y
070 P020400 Y
070 Q010400 N
070 Q020400 N
070 R010400 N
070 R020400 N
071 A000400 132710
071 B000400 141460
071 C000400 73481
071 D000400 180
072 A000400 6
072 B000400 2843
072 C000400 0
072 D000400 0
072 E000400 0
072 F000400 245
072 G000400 0
072 H000400 0
072 I000400 0
072 J000400 0
072 K000400 0
072 L000400 0
072 M000400 0
072 N000400 0
072 O000400 0
072 P000400 3
072 Q000400 0
072 R000400 0
072 S000400 0
072 T000400 0
072 U000400 0
072 V000400 0
072 W000400 0
072 X000400 248
072 Y000400 0
<PAGE> PAGE 26
072 Z000400 2595
072AA000400 1891
072BB000400 0
072CC010400 4374
072CC020400 0
072DD010400 2537
072DD020400 0
072EE000400 0
073 A010400 0.3600
073 A020400 0.0000
073 B000400 0.0000
073 C000400 0.0000
074 A000400 1
074 B000400 364
074 C000400 0
074 D000400 71240
074 E000400 0
074 F000400 0
074 G000400 0
074 H000400 0
074 I000400 0
074 J000400 0
074 K000400 0
074 L000400 2252
074 M000400 0
074 N000400 73857
074 O000400 0
074 P000400 42
074 Q000400 0
074 R010400 0
074 R020400 0
074 R030400 0
074 R040400 472
074 S000400 0
074 T000400 73343
074 U010400 6367
074 U020400 0
074 V010400 11.52
074 V020400 0.00
074 W000400 0.0000
074 X000400 1846
074 Y000400 0
075 A000400 0
075 B000400 75976
076 000400 0.00
024 000500 N
025 D000501 0
025 D000502 0
025 D000503 0
025 D000504 0
025 D000505 0
<PAGE> PAGE 27
025 D000506 0
025 D000507 0
025 D000508 0
062 A000500 N
062 B000500 0.0
062 C000500 0.0
062 D000500 0.0
062 E000500 0.0
062 F000500 0.0
062 G000500 0.0
062 H000500 0.0
062 I000500 0.0
062 J000500 0.0
062 K000500 0.0
062 L000500 0.0
062 M000500 0.0
062 N000500 0.0
062 O000500 0.0
062 P000500 0.0
062 Q000500 0.0
062 R000500 0.0
071 A000500 0
071 B000500 0
071 C000500 0
071 D000500 0
072 A000500 0
072 B000500 0
072 C000500 0
072 D000500 0
072 E000500 0
072 F000500 0
072 G000500 0
072 H000500 0
074 A000500 0
074 B000500 0
074 C000500 0
074 D000500 0
074 E000500 0
074 F000500 0
074 G000500 0
074 H000500 0
074 I000500 0
074 J000500 0
074 K000500 0
074 L000500 0
074 M000500 0
074 N000500 0
074 O000500 0
074 P000500 0
074 Q000500 0
074 R010500 0
<PAGE> PAGE 28
074 R020500 0
074 R030500 0
074 R040500 0
074 S000500 0
074 T000500 0
074 U010500 0
074 U020500 0
074 V010500 0.00
074 V020500 0.00
074 W000500 0.0000
074 X000500 0
074 Y000500 0
075 A000500 0
075 B000500 0
076 000500 0.00
SIGNATURE JOHN H. COSTELLO
TITLE ASSISTANT TREASURER
<TABLE> <S> <C>
<ARTICLE> 6
<CIK> 0000035341
<NAME> Fidelity Devonshire Trust
<SERIES>
<NUMBER> 31
<NAME> Fidelity Utilities Fund
<MULTIPLIER> 1,000
<S>
<C>
<PERIOD-TYPE>
6-mos
<FISCAL-YEAR-END>
jan-31-1996
<PERIOD-END>
jul-31-1995
<INVESTMENTS-AT-COST>
1,099,394
<INVESTMENTS-AT-VALUE>
1,249,687
<RECEIVABLES>
19,962
<ASSETS-OTHER>
775
<OTHER-ITEMS-ASSETS>
0
<TOTAL-ASSETS>
1,270,424
<PAYABLE-FOR-SECURITIES>
10,160
<SENIOR-LONG-TERM-DEBT>
0
<OTHER-ITEMS-LIABILITIES>
15,239
<TOTAL-LIABILITIES>
25,399
<SENIOR-EQUITY>
0
<PAID-IN-CAPITAL-COMMON>
1,085,889
<SHARES-COMMON-STOCK>
84,628
<SHARES-COMMON-PRIOR>
86,977
<ACCUMULATED-NII-CURRENT>
7,221
<OVERDISTRIBUTION-NII>
0
<ACCUMULATED-NET-GAINS>
1,621
<OVERDISTRIBUTION-GAINS>
0
<ACCUM-APPREC-OR-DEPREC>
150,294
<NET-ASSETS>
1,245,025
<DIVIDEND-INCOME>
23,435
<INTEREST-INCOME>
8,419
<OTHER-INCOME>
0
<EXPENSES-NET>
5,045
<NET-INVESTMENT-INCOME>
26,809
<REALIZED-GAINS-CURRENT>
13,297
<APPREC-INCREASE-CURRENT>
96,450
<NET-CHANGE-FROM-OPS>
136,556
<EQUALIZATION>
0
<DISTRIBUTIONS-OF-INCOME>
23,154
<DISTRIBUTIONS-OF-GAINS>
0
<DISTRIBUTIONS-OTHER>
0
<NUMBER-OF-SHARES-SOLD>
35,694
<NUMBER-OF-SHARES-REDEEMED>
39,508
<SHARES-REINVESTED>
1,465
<NET-CHANGE-IN-ASSETS>
73,843
<ACCUMULATED-NII-PRIOR>
3,566
<ACCUMULATED-GAINS-PRIOR>
(11,626)
<OVERDISTRIB-NII-PRIOR>
0
<OVERDIST-NET-GAINS-PRIOR>
0
<GROSS-ADVISORY-FEES>
3,301
<INTEREST-EXPENSE>
0
<GROSS-EXPENSE>
5,227
<AVERAGE-NET-ASSETS>
1,258,364
<PER-SHARE-NAV-BEGIN>
13.470
<PER-SHARE-NII>
.300
<PER-SHARE-GAIN-APPREC>
1.200
<PER-SHARE-DIVIDEND>
.260
<PER-SHARE-DISTRIBUTIONS>
0
<RETURNS-OF-CAPITAL>
0
<PER-SHARE-NAV-END>
14.710
<EXPENSE-RATIO>
81
<AVG-DEBT-OUTSTANDING>
0
<AVG-DEBT-PER-SHARE>
0
</TABLE>
<TABLE> <S> <C>
<ARTICLE> 6
<CIK> 0000035341
<NAME> Fidelity Devonshire Trust
<SERIES>
<NUMBER> 21
<NAME> Fidelity Real Estate Investment Portfolio
<MULTIPLIER> 1,000
<S>
<C>
<PERIOD-TYPE>
6-mos
<FISCAL-YEAR-END>
jan-31-1996
<PERIOD-END>
jul-31-1995
<INVESTMENTS-AT-COST>
504,011
<INVESTMENTS-AT-VALUE>
528,996
<RECEIVABLES>
12,686
<ASSETS-OTHER>
0
<OTHER-ITEMS-ASSETS>
0
<TOTAL-ASSETS>
541,682
<PAYABLE-FOR-SECURITIES>
18,249
<SENIOR-LONG-TERM-DEBT>
0
<OTHER-ITEMS-LIABILITIES>
7,269
<TOTAL-LIABILITIES>
25,518
<SENIOR-EQUITY>
0
<PAID-IN-CAPITAL-COMMON>
504,151
<SHARES-COMMON-STOCK>
38,783
<SHARES-COMMON-PRIOR>
38,820
<ACCUMULATED-NII-CURRENT>
5,712
<OVERDISTRIBUTION-NII>
0
<ACCUMULATED-NET-GAINS>
(18,685)
<OVERDISTRIBUTION-GAINS>
0
<ACCUM-APPREC-OR-DEPREC>
24,986
<NET-ASSETS>
516,164
<DIVIDEND-INCOME>
16,713
<INTEREST-INCOME>
1,212
<OTHER-INCOME>
0
<EXPENSES-NET>
2,368
<NET-INVESTMENT-INCOME>
15,557
<REALIZED-GAINS-CURRENT>
(6,796)
<APPREC-INCREASE-CURRENT>
31,333
<NET-CHANGE-FROM-OPS>
40,094
<EQUALIZATION>
0
<DISTRIBUTIONS-OF-INCOME>
12,542
<DISTRIBUTIONS-OF-GAINS>
0
<DISTRIBUTIONS-OTHER>
0
<NUMBER-OF-SHARES-SOLD>
29,054
<NUMBER-OF-SHARES-REDEEMED>
29,979
<SHARES-REINVESTED>
888
<NET-CHANGE-IN-ASSETS>
26,081
<ACCUMULATED-NII-PRIOR>
2,697
<ACCUMULATED-GAINS-PRIOR>
(11,887)
<OVERDISTRIB-NII-PRIOR>
0
<OVERDIST-NET-GAINS-PRIOR>
0
<GROSS-ADVISORY-FEES>
1,550
<INTEREST-EXPENSE>
9
<GROSS-EXPENSE>
2,452
<AVERAGE-NET-ASSETS>
503,969
<PER-SHARE-NAV-BEGIN>
12.620
<PER-SHARE-NII>
.400
<PER-SHARE-GAIN-APPREC>
.610
<PER-SHARE-DIVIDEND>
.320
<PER-SHARE-DISTRIBUTIONS>
0
<RETURNS-OF-CAPITAL>
0
<PER-SHARE-NAV-END>
13.310
<EXPENSE-RATIO>
95
<AVG-DEBT-OUTSTANDING>
0
<AVG-DEBT-PER-SHARE>
0
</TABLE>
<TABLE> <S> <C>
<ARTICLE> 6
<CIK> 0000035341
<NAME> Fidelity Devonshire Trust
<SERIES>
<NUMBER> 41
<NAME> Spartan Long-Term Government Bond Fund
<MULTIPLIER> 1,000
<S>
<C>
<PERIOD-TYPE>
6-mos
<FISCAL-YEAR-END>
jan-31-1996
<PERIOD-END>
jul-31-1995
<INVESTMENTS-AT-COST>
67,612
<INVESTMENTS-AT-VALUE>
71,604
<RECEIVABLES>
2,252
<ASSETS-OTHER>
1
<OTHER-ITEMS-ASSETS>
0
<TOTAL-ASSETS>
73,857
<PAYABLE-FOR-SECURITIES>
0
<SENIOR-LONG-TERM-DEBT>
0
<OTHER-ITEMS-LIABILITIES>
514
<TOTAL-LIABILITIES>
514
<SENIOR-EQUITY>
0
<PAID-IN-CAPITAL-COMMON>
71,018
<SHARES-COMMON-STOCK>
6,367
<SHARES-COMMON-PRIOR>
7,358
<ACCUMULATED-NII-CURRENT>
626
<OVERDISTRIBUTION-NII>
0
<ACCUMULATED-NET-GAINS>
(2,296)
<OVERDISTRIBUTION-GAINS>
0
<ACCUM-APPREC-OR-DEPREC>
3,995
<NET-ASSETS>
73,343
<DIVIDEND-INCOME>
0
<INTEREST-INCOME>
2,843
<OTHER-INCOME>
0
<EXPENSES-NET>
248
<NET-INVESTMENT-INCOME>
2,595
<REALIZED-GAINS-CURRENT>
1,890
<APPREC-INCREASE-CURRENT>
4,374
<NET-CHANGE-FROM-OPS>
8,859
<EQUALIZATION>
0
<DISTRIBUTIONS-OF-INCOME>
2,537
<DISTRIBUTIONS-OF-GAINS>
0
<DISTRIBUTIONS-OTHER>
0
<NUMBER-OF-SHARES-SOLD>
7,133
<NUMBER-OF-SHARES-REDEEMED>
8,341
<SHARES-REINVESTED>
217
<NET-CHANGE-IN-ASSETS>
(4,138)
<ACCUMULATED-NII-PRIOR>
568
<ACCUMULATED-GAINS-PRIOR>
(4,187)
<OVERDISTRIB-NII-PRIOR>
0
<OVERDIST-NET-GAINS-PRIOR>
0
<GROSS-ADVISORY-FEES>
245
<INTEREST-EXPENSE>
4
<GROSS-EXPENSE>
248
<AVERAGE-NET-ASSETS>
75,976
<PER-SHARE-NAV-BEGIN>
10.530
<PER-SHARE-NII>
.381
<PER-SHARE-GAIN-APPREC>
.969
<PER-SHARE-DIVIDEND>
.360
<PER-SHARE-DISTRIBUTIONS>
0
<RETURNS-OF-CAPITAL>
0
<PER-SHARE-NAV-END>
11.520
<EXPENSE-RATIO>
66
<AVG-DEBT-OUTSTANDING>
0
<AVG-DEBT-PER-SHARE>
0
</TABLE>
<TABLE> <S> <C>
<ARTICLE> 6
<CIK> 0000035341
<NAME> Fidelity Devonshire Trust
<SERIES>
<NUMBER> 11
<NAME> Fidelity Equity-Income Fund
<MULTIPLIER> 1,000
<S>
<C>
<PERIOD-TYPE>
6-mos
<FISCAL-YEAR-END>
jan-31-1996
<PERIOD-END>
jul-31-1995
<INVESTMENTS-AT-COST>
7,497,716
<INVESTMENTS-AT-VALUE>
9,227,049
<RECEIVABLES>
69,205
<ASSETS-OTHER>
4,780
<OTHER-ITEMS-ASSETS>
0
<TOTAL-ASSETS>
9,301,034
<PAYABLE-FOR-SECURITIES>
94,233
<SENIOR-LONG-TERM-DEBT>
0
<OTHER-ITEMS-LIABILITIES>
52,875
<TOTAL-LIABILITIES>
147,108
<SENIOR-EQUITY>
0
<PAID-IN-CAPITAL-COMMON>
7,262,792
<SHARES-COMMON-STOCK>
254,862
<SHARES-COMMON-PRIOR>
240,831
<ACCUMULATED-NII-CURRENT>
22,968
<OVERDISTRIBUTION-NII>
0
<ACCUMULATED-NET-GAINS>
142,305
<OVERDISTRIBUTION-GAINS>
0
<ACCUM-APPREC-OR-DEPREC>
1,725,861
<NET-ASSETS>
9,153,926
<DIVIDEND-INCOME>
119,820
<INTEREST-INCOME>
36,034
<OTHER-INCOME>
0
<EXPENSES-NET>
27,830
<NET-INVESTMENT-INCOME>
128,024
<REALIZED-GAINS-CURRENT>
143,752
<APPREC-INCREASE-CURRENT>
1,178,642
<NET-CHANGE-FROM-OPS>
1,450,418
<EQUALIZATION>
0
<DISTRIBUTIONS-OF-INCOME>
128,385
<DISTRIBUTIONS-OF-GAINS>
67,781
<DISTRIBUTIONS-OTHER>
0
<NUMBER-OF-SHARES-SOLD>
33,929
<NUMBER-OF-SHARES-REDEEMED>
25,783
<SHARES-REINVESTED>
5,885
<NET-CHANGE-IN-ASSETS>
1,714,469
<ACCUMULATED-NII-PRIOR>
23,329
<ACCUMULATED-GAINS-PRIOR>
100,504
<OVERDISTRIB-NII-PRIOR>
0
<OVERDIST-NET-GAINS-PRIOR>
0
<GROSS-ADVISORY-FEES>
18,095
<INTEREST-EXPENSE>
3
<GROSS-EXPENSE>
28,060
<AVERAGE-NET-ASSETS>
8,309,159
<PER-SHARE-NAV-BEGIN>
30.890
<PER-SHARE-NII>
.510
<PER-SHARE-GAIN-APPREC>
5.320
<PER-SHARE-DIVIDEND>
.520
<PER-SHARE-DISTRIBUTIONS>
.280
<RETURNS-OF-CAPITAL>
0
<PER-SHARE-NAV-END>
35.920
<EXPENSE-RATIO>
68
<AVG-DEBT-OUTSTANDING>
0
<AVG-DEBT-PER-SHARE>
0
</TABLE>