<PAGE> PAGE 1
000 B000000 08/31/2000
000 C000000 0000764546
000 D000000 N
000 E000000 NF
000 F000000 Y
000 G000000 N
000 H000000 N
000 I000000 6.1
000 J000000 A
001 A000000 AXP VARIABLE PORTFOLIO-MANAGED SERIES, INC.
001 B000000 811-4252
001 C000000 6126713800
002 A000000 200 AXP FINANCIAL CENTER
002 B000000 MINNEAPOLIS
002 C000000 MN
002 D010000 55474
003 000000 N
004 000000 N
005 000000 N
006 000000 N
007 A000000 Y
007 B000000 2
007 C010100 1
007 C020100 AXP VARIABLE PORTFOLIO MANAGED FUND
007 C030100 N
007 C010200 2
007 C020200 AXP VP DIVERSIFIED EQUITY INCOME FUND
007 C030200 N
007 C010300 3
007 C010400 4
007 C010500 5
007 C010600 6
007 C010700 7
007 C010800 8
007 C010900 9
007 C011000 10
008 A00AA01 IDS LIFE INSURANCE COMPANY
008 B00AA01 A
008 C00AA01 801-8101
008 D01AA01 MINNEAPOLIS
008 D02AA01 MN
008 D03AA01 55474
008 A00AA02 AMERICAN EXPRESS FINANCIAL CORPORATION
008 B00AA02 S
008 C00AA02 801-14721
008 D01AA02 MINNEAPOLIS
008 D02AA02 MN
008 D03AA02 55474
012 A00AA01 AMERICAN EXPRESS FINANCIAL CORPORATION
012 B00AA01 84-456
012 C01AA01 MINNEAPOLIS
<PAGE> PAGE 2
012 C02AA01 MN
012 C03AA01 55474
013 A00AA01 KPMG LLP
013 B01AA01 MINNEAPOLIS
013 B02AA01 MN
013 B03AA01 55402
013 B04AA01 3900
014 A00AA01 AMERICAN EXPRESS SERVICE CORPORATION
014 B00AA01 8-27456
014 A00AA02 AMERICAN ENTERPRISE INVESTMENT SERVICES INC.
014 B00AA02 8-42582
014 A00AA03 SECURITIES AMERICA, INC.
014 B00AA03 8-26602
014 A00AA04 AMERICAN EXPRESS FINANCIAL ADVISORS INC.
014 B00AA04 8-16791
014 A00AA05 IDS LIFE INSURANCE COMPANY
014 B00AA05 8-14124
014 A00AA06 AMERICAN EXPRESS FINANCIAL ADVISORS JAPAN INC
014 B00AA06 8-12550
015 A00AA01 AMERICAN EXPRESS TRUST COMPANY
015 B00AA01 C
015 C01AA01 MINNEAPOLIS
015 C02AA01 MN
015 C03AA01 55474
015 E01AA01 X
015 A00AA02 BANK OF NEW YORK
015 B00AA02 S
015 C01AA02 NEW YORK
015 C02AA02 NY
015 C03AA02 10286
015 C04AA02 0001
015 E04AA02 X
018 00AA00 Y
019 A00AA00 Y
019 B00AA00 63
019 C00AA00 AMEXPFUNDS
020 A000001 SALOMON SMITH BARNEY INC.
020 B000001 11-2418191
020 C000001 214
020 A000002 MERRILL LYNCH, PIERCE, FENNER & SMITH INC.
020 B000002 13-5674085
020 C000002 174
020 A000003 AMERICAN ENTERPRISE INV. SERV. INC.
020 B000003 41-1667086
020 C000003 173
020 A000004 MORGAN STANLEY DEAN WITTER & CO.
020 B000004 13-2655998
020 C000004 136
020 A000005 LEHMAN BROTHERS INC.
020 B000005 13-2518466
020 C000005 96
<PAGE> PAGE 3
020 A000006 GOLDMAN, SACHS & CO.
020 B000006 13-5108880
020 C000006 92
020 A000007 BANC OF AMERICA SECURITIES LLC
020 B000007 56-2058405
020 C000007 84
020 A000008 CREDIT SUISSE FIRST BOSTON CORP.
020 B000008 13-5659485
020 C000008 79
020 A000009 PRUDENTIAL SECURITIES INC.
020 B000009 22-2347336
020 C000009 78
020 A000010 PACIFIC CREST SECURITIES
020 B000010 93-0625230
020 C000010 62
021 000000 2346
022 A000001 CREDIT SUISSE FIRST BOSTON CORP.
022 B000001 13-5659485
022 C000001 518810
022 D000001 263687
022 A000002 MORGAN STANLEY DEAN WITTER & CO.
022 B000002 13-2655998
022 C000002 410618
022 D000002 276759
022 A000003 MERRILL LYNCH, PIERCE, FENNER & SMITH INC.
022 B000003 13-5674085
022 C000003 441137
022 D000003 199592
022 A000004 DONALDSON, LUFKIN & JENRETTE SEC. CORP
022 B000004 13-2741729
022 C000004 307534
022 D000004 228532
022 A000005 GOLDMAN, SACHS & CO.
022 B000005 13-5108880
022 C000005 379901
022 D000005 133673
022 A000006 CHASE MANHATTAN BANK
022 B000006 13-5225436
022 C000006 219569
022 D000006 102256
022 A000007 LEHMAN COMMERCIAL PAPER INC.
022 B000007 13-2501865
022 C000007 285846
022 D000007 20909
022 A000008 BANC OF AMERICA SECURTITES LLC
022 B000008 56-2058405
022 C000008 179117
022 D000008 89094
022 A000009 BANC ONE CAPITAL MARKETS, INC.
022 B000009 36-3595942
022 C000009 233190
<PAGE> PAGE 4
022 D000009 17694
022 A000010 MORGAN (J.P.) SECURITIES INC.
022 B000010 13-3224016
022 C000010 221301
022 D000010 0
023 C000000 4475886
023 D000000 2293979
024 00AA00 Y
026 A000000 N
026 B000000 Y
026 C000000 Y
026 D000000 Y
026 E000000 Y
026 F000000 Y
026 G010000 N
026 G020000 N
026 H000000 N
027 000000 Y
029 00AA00 N
030 A00AA00 0
030 B00AA00 0.00
030 C00AA00 0.00
031 A00AA00 0
031 B00AA00 0
032 00AA00 0
033 00AA00 0
034 00AA00 N
035 00AA00 0
036 B00AA00 0
037 00AA00 N
038 00AA00 0
039 00AA00 N
040 00AA00 Y
041 00AA00 Y
054 A00AA00 Y
054 B00AA00 Y
054 C00AA00 Y
054 D00AA00 N
054 E00AA00 N
054 F00AA00 N
054 G00AA00 N
054 H00AA00 N
054 I00AA00 N
054 J00AA00 N
054 K00AA00 N
054 L00AA00 Y
054 M00AA00 Y
054 N00AA00 N
054 O00AA00 Y
055 A00AA00 N
055 B00AA00 N
<PAGE> PAGE 5
056 00AA00 Y
057 00AA00 N
058 A00AA00 N
059 00AA00 Y
060 A00AA00 Y
060 B00AA00 Y
061 00AA00 600
062 A00AA00 N
062 B00AA00 0.0
062 C00AA00 0.0
062 D00AA00 0.0
062 E00AA00 0.0
062 F00AA00 0.0
062 G00AA00 0.0
062 H00AA00 0.0
062 I00AA00 0.0
062 J00AA00 0.0
062 K00AA00 0.0
062 L00AA00 0.0
062 M00AA00 0.0
062 N00AA00 0.0
062 O00AA00 0.0
062 P00AA00 0.0
062 Q00AA00 0.0
062 R00AA00 0.0
063 A00AA00 0
063 B00AA00 0.0
066 A00AA00 Y
066 B00AA00 N
066 C00AA00 N
066 D00AA00 N
066 E00AA00 Y
066 F00AA00 N
066 G00AA00 N
067 00AA00 N
068 A00AA00 N
068 B00AA00 N
069 00AA00 N
077 A000000 Y
077 B000000 Y
077 C000000 N
077 D000000 N
077 E000000 N
077 F000000 N
077 G000000 N
077 H000000 N
077 I000000 N
077 J000000 N
077 K000000 N
077 L000000 N
077 M000000 N
<PAGE> PAGE 6
077 N000000 N
077 O000000 N
077 P000000 N
077 Q010000 Y
077 Q020000 N
077 Q030000 N
078 000000 N
080 A00AA00 TRAVELERS CASUALTY & SURETY CO. OF AMERICA
080 C00AA00 2500
081 A00AA00 N
081 B00AA00 0
082 A00AA00 N
082 B00AA00 0
083 A00AA00 N
083 B00AA00 0
084 A00AA00 N
084 B00AA00 0
085 A00AA00 Y
085 B00AA00 N
086 A010000 0
086 A020000 0
086 B010000 0
086 B020000 0
086 C010000 0
086 C020000 0
086 D010000 0
086 D020000 0
086 E010000 0
086 E020000 0
086 F010000 0
086 F020000 0
086 A01AA00 0
086 A02AA00 0
086 B01AA00 0
086 B02AA00 0
086 C01AA00 0
086 C02AA00 0
086 D01AA00 0
086 D02AA00 0
086 E01AA00 0
086 E02AA00 0
086 F01AA00 0
086 F02AA00 0
025 A000101 DONALDSON, LUFKIN & JENRETTE
025 B000101 13-2741729
025 C000101 E
025 D000101 21417
025 A000102 MERRILL LYNCH
025 B000102 13-5674085
025 C000102 E
025 D000102 15675
<PAGE> PAGE 7
025 A000103 MERRILL LYNCH
025 B000103 13-5674085
025 C000103 D
025 D000103 7740
025 A000104 MORGAN (JP)
025 B000104 13-3224016
025 C000104 D
025 D000104 4308
025 A000105 MORGAN STANLEY
025 B000105 13-2655998
025 C000105 E
025 D000105 142735
025 A000106 MORGAN STANLEY
025 B000106 13-2655998
025 C000106 D
025 D000106 8845
025 A000107 TRAVELERS GROUP
025 B000107 11-2418191
025 C000107 D
025 D000107 3884
025 A000108 BANK OF AMERICA
025 B000108 94-1687655
025 C000108 D
025 D000108 7191
025 A000109 LABRANCHE
025 B000109 13-3496435
025 C000109 D
025 D000109 1313
025 D000110 0
025 D000111 0
025 D000112 0
025 D000113 0
025 D000114 0
025 D000115 0
025 D000116 0
028 A010100 16401
028 A020100 26755
028 A030100 0
028 A040100 109057
028 B010100 15651
028 B020100 0
028 B030100 0
028 B040100 77855
028 C010100 14147
028 C020100 0
028 C030100 0
028 C040100 68342
028 D010100 15491
028 D020100 31954
028 D030100 0
028 D040100 69317
<PAGE> PAGE 8
028 E010100 13345
028 E020100 0
028 E030100 0
028 E040100 60180
028 F010100 13732
028 F020100 0
028 F030100 0
028 F040100 76618
028 G010100 88767
028 G020100 58709
028 G030100 0
028 G040100 461369
028 H000100 0
042 A000100 0
042 B000100 0
042 C000100 0
042 D000100 0
042 E000100 0
042 F000100 0
042 G000100 0
042 H000100 100
043 000100 6132
044 000100 0
045 000100 Y
046 000100 N
047 000100 Y
048 000100 0.000
048 A010100 500000
048 A020100 0.630
048 B010100 500000
048 B020100 0.615
048 C010100 1000000
048 C020100 0.600
048 D010100 1000000
048 D020100 0.585
048 E010100 3000000
048 E020100 0.570
048 F010100 0
048 F020100 0.000
048 G010100 0
048 G020100 0.000
048 H010100 0
048 H020100 0.000
048 I010100 0
048 I020100 0.000
048 J010100 0
048 J020100 0.000
048 K010100 6000000
048 K020100 0.550
049 000100 N
050 000100 N
<PAGE> PAGE 9
051 000100 N
052 000100 N
053 A000100 N
070 A010100 Y
070 A020100 N
070 B010100 Y
070 B020100 Y
070 C010100 Y
070 C020100 N
070 D010100 Y
070 D020100 N
070 E010100 Y
070 E020100 N
070 F010100 Y
070 F020100 N
070 G010100 Y
070 G020100 N
070 H010100 Y
070 H020100 N
070 I010100 N
070 I020100 N
070 J010100 Y
070 J020100 N
070 K010100 Y
070 K020100 N
070 L010100 Y
070 L020100 Y
070 M010100 Y
070 M020100 Y
070 N010100 Y
070 N020100 Y
070 O010100 Y
070 O020100 N
070 P010100 Y
070 P020100 Y
070 Q010100 N
070 Q020100 N
070 R010100 N
070 R020100 N
071 A000100 2448061
071 B000100 2863753
071 C000100 5043945
071 D000100 49
072 A000100 12
072 B000100 137175
072 C000100 24751
072 D000100 0
072 E000100 0
072 F000100 30523
072 G000100 1441
072 H000100 0
<PAGE> PAGE 10
072 I000100 0
072 J000100 337
072 K000100 370
072 L000100 0
072 M000100 23
072 N000100 0
072 O000100 0
072 P000100 0
072 Q000100 0
072 R000100 21
072 S000100 0
072 T000100 6132
072 U000100 0
072 V000100 0
072 W000100 15
072 X000100 38862
072 Y000100 0
072 Z000100 123064
072AA000100 309114
072BB000100 0
072CC010100 444958
072CC020100 0
072DD010100 123018
072DD020100 0
072EE000100 227051
073 A010100 0.4800
073 A020100 0.0000
073 B000100 0.8700
073 C000100 0.0000
074 A000100 0
074 B000100 0
074 C000100 175249
074 D000100 1751234
074 E000100 25834
074 F000100 3390483
074 G000100 0
074 H000100 0
074 I000100 0
074 J000100 36456
074 K000100 0
074 L000100 27114
074 M000100 119075
074 N000100 5525445
074 O000100 74248
074 P000100 3229
074 Q000100 0
074 R010100 0
074 R020100 0
074 R030100 4544
074 R040100 220504
074 S000100 0
<PAGE> PAGE 11
074 T000100 5222920
074 U010100 250956
074 U020100 0
074 V010100 20.81
074 V020100 0.00
074 W000100 0.0000
074 X000100 16
074 Y000100 0
075 A000100 0
075 B000100 5143870
076 000100 0.00
025 A000201 BANK OF AMERICA
025 B000201 94-1687655
025 C000201 E
025 D000201 625
025 A000202 LEHMAN BROTHERS
025 B000202 13-2518466
025 C000202 E
025 D000202 280
025 A000203 FLEET BOSTON FINANCIAL
025 B000203 05-0341324
025 C000203 E
025 D000203 542
025 A000204 MORGAN STANLEY
025 B000204 13-2655998
025 C000204 E
025 D000204 576
025 D000205 0
025 D000206 0
025 D000207 0
025 D000208 0
028 A010200 2247
028 A020200 21
028 A030200 0
028 A040200 66
028 B010200 3085
028 B020200 0
028 B030200 0
028 B040200 1087
028 C010200 2158
028 C020200 0
028 C030200 0
028 C040200 195
028 D010200 2061
028 D020200 60
028 D030200 0
028 D040200 56
028 E010200 1527
028 E020200 0
028 E030200 0
028 E040200 52
<PAGE> PAGE 12
028 F010200 1385
028 F020200 0
028 F030200 0
028 F040200 81
028 G010200 12463
028 G020200 81
028 G030200 0
028 G040200 1537
028 H000200 0
042 A000200 0
042 B000200 0
042 C000200 0
042 D000200 0
042 E000200 0
042 F000200 0
042 G000200 0
042 H000200 100
043 000200 14
044 000200 0
045 000200 Y
046 000200 N
047 000200 Y
048 000200 0.000
048 A010200 500000
048 A020200 0.560
048 B010200 500000
048 B020200 0.545
048 C010200 1000000
048 C020200 0.530
048 D010200 1000000
048 D020200 0.515
048 E010200 3000000
048 E020200 0.500
048 F010200 0
048 F020200 0.000
048 G010200 0
048 G020200 0.000
048 H010200 0
048 H020200 0.000
048 I010200 0
048 I020200 0.000
048 J010200 0
048 J020200 0.000
048 K010200 6000000
048 K020200 0.470
049 000200 N
050 000200 N
051 000200 N
052 000200 N
053 A000200 Y
053 B000200 Y
<PAGE> PAGE 13
070 A010200 Y
070 A020200 N
070 B010200 Y
070 B020200 N
070 C010200 Y
070 C020200 N
070 D010200 Y
070 D020200 N
070 E010200 Y
070 E020200 N
070 F010200 Y
070 F020200 N
070 G010200 Y
070 G020200 N
070 H010200 Y
070 H020200 N
070 I010200 N
070 I020200 N
070 J010200 Y
070 J020200 N
070 K010200 Y
070 K020200 N
070 L010200 Y
070 L020200 Y
070 M010200 Y
070 M020200 Y
070 N010200 Y
070 N020200 N
070 O010200 Y
070 O020200 N
070 P010200 Y
070 P020200 Y
070 Q010200 N
070 Q020200 N
070 R010200 N
070 R020200 N
071 A000200 25817
071 B000200 5970
071 C000200 11300
071 D000200 53
072 A000200 12
072 B000200 52
072 C000200 216
072 D000200 0
072 E000200 0
072 F000200 63
072 G000200 4
072 H000200 0
072 I000200 0
072 J000200 72
072 K000200 0
<PAGE> PAGE 14
072 L000200 2
072 M000200 0
072 N000200 0
072 O000200 0
072 P000200 0
072 Q000200 0
072 R000200 13
072 S000200 0
072 T000200 14
072 U000200 0
072 V000200 0
072 W000200 0
072 X000200 168
072 Y000200 61
072 Z000200 161
072AA000200 0
072BB000200 290
072CC010200 946
072CC020200 0
072DD010200 163
072DD020200 0
072EE000200 0
073 A010200 0.1100
073 A020200 0.0000
073 B000200 0.0000
073 C000200 0.0000
074 A000200 472
074 B000200 0
074 C000200 694
074 D000200 0
074 E000200 0
074 F000200 22198
074 G000200 0
074 H000200 0
074 I000200 0
074 J000200 0
074 K000200 0
074 L000200 48
074 M000200 0
074 N000200 23412
074 O000200 549
074 P000200 13
074 Q000200 0
074 R010200 0
074 R020200 0
074 R030200 0
074 R040200 68
074 S000200 0
074 T000200 22782
074 U010200 2266
074 U020200 0
<PAGE> PAGE 15
074 V010200 10.05
074 V020200 0.00
074 W000200 0.0000
074 X000200 6
074 Y000200 0
075 A000200 0
075 B000200 12253
076 000200 0.00
SIGNATURE LESLIE L OGG
TITLE SECRETARY
