<PAGE> PAGE 1
000 A000000 06/30/96
000 C000000 866256
000 D000000 N
000 E000000 NF
000 F000000 Y
000 G000000 N
000 H000000 N
000 I000000 3.0.a
000 J000000 A
001 A000000 THE PARNASSUS INCOME FUND
001 B000000 811-6673
001 C000000 4157780200
002 A000000 ONE MARKET STEUART TOWER STE 1600
002 B000000 SAN FRANCISCO
002 C000000 CA
002 D010000 94105
003 000000 N
004 000000 N
005 000000 N
006 000000 N
007 A000000 Y
007 B000000 3
007 C010100 1
007 C020100 BALANCED PORTFOLIO
007 C030100 N
007 C010200 2
007 C020200 FIXED-INCOME PORTFOLIO
007 C030200 N
007 C010300 3
007 C020300 CALIFORNIA TAX-EXEMPT PORTFOLIO
007 C030300 N
007 C010400 4
007 C010500 5
007 C010600 6
007 C010700 7
007 C010800 8
007 C010900 9
007 C011000 10
008 A00AA01 PARNASSUS INVESTMENTS
008 B00AA01 A
008 C00AA01 801-22799
008 D01AA01 SAN FRANCISCO
008 D02AA01 CA
008 D03AA01 94105
011 A00AA01 PARNASSUS INVESTMENTS
011 B00AA01 8-32878
011 C01AA01 SAN FRANCISCO
011 C02AA01 CA
011 C03AA01 94105
013 A00AA01 DELOITTE & TOUCHE
013 B01AA01 SAN FRANCISCO
<PAGE> PAGE 2
013 B02AA01 CA
013 B03AA01 94105
014 A00AA01 PARNASSUS INVESTMENTS
014 B00AA01 8-32878
015 A00AA01 UNION BANK OF CALIFORNIA MUTUAL FUND SVCS.
015 B00AA01 C
015 C01AA01 SAN FRANCISCO
015 C02AA01 CA
015 C03AA01 94111
015 E01AA01 X
018 00AA00 Y
019 A00AA00 Y
019 B00AA00 4
019 C00AA00 PARNASSUSF
020 A000001 SMITH BARNEY SHEARSON
020 B000001 132919773
020 C000001 58
020 C000002 0
020 C000003 0
020 C000004 0
020 C000005 0
020 C000006 0
020 C000007 0
020 C000008 0
020 C000009 0
020 C000010 0
021 000000 58
022 A000001 GOLDMAN SACHS & CO.
022 B000001 135108880
022 C000001 0
022 D000001 0
022 A000002 SMITH BARNEY SHEARSON
022 B000002 132919773
022 C000002 0
022 D000002 362
022 A000003 FREEMAN SECURITIES
022 B000003 132662318
022 C000003 3865
022 D000003 0
022 A000004 PAINE WEBBER
022 B000004 132638166
022 C000004 4368
022 D000004 0
022 A000005 PRUDENTIAL SECURITES
022 B000005 222347336
022 C000005 246
022 D000005 0
022 A000006 E J DE LA ROSA & CO.
022 B000006 954223441
022 C000006 467
022 D000006 0
<PAGE> PAGE 3
022 A000007 FIRST TENNESEE BANK
022 C000007 1358
022 D000007 0
022 A000008 BEAR STEARNS
022 B000008 133604093
022 C000008 0
022 D000008 0
022 A000009 CHILTON & O'CONNOR
022 C000009 45
022 D000009 0
022 A000010 A.G. EDWARDS
022 B000010 430895447
022 C000010 21
022 D000010 0
023 C000000 10370
023 D000000 362
024 00AA00 N
025 D00AA01 0
025 D00AA02 0
025 D00AA03 0
025 D00AA04 0
025 D00AA05 0
025 D00AA06 0
025 D00AA07 0
025 D00AA08 0
026 A000000 Y
026 B000000 Y
026 C000000 Y
026 D000000 Y
026 E000000 Y
026 F000000 N
026 G010000 N
026 G020000 N
026 H000000 N
027 000000 Y
028 A01AA00 1701
028 A02AA00 37
028 A03AA00 0
028 A04AA00 795
028 B01AA00 1295
028 B02AA00 38
028 B03AA00 0
028 B04AA00 616
028 C01AA00 1836
028 C02AA00 344
028 C03AA00 0
028 C04AA00 826
028 D01AA00 1313
028 D02AA00 40
028 D03AA00 0
028 D04AA00 514
<PAGE> PAGE 4
028 E01AA00 614
028 E02AA00 40
028 E03AA00 0
028 E04AA00 860
028 F01AA00 525
028 F02AA00 320
028 F03AA00 0
028 F04AA00 296
028 G01AA00 7284
028 G02AA00 819
028 G03AA00 0
028 G04AA00 3907
028 H00AA00 0
029 00AA00 N
030 A00AA00 0
030 B00AA00 0.00
030 C00AA00 0.00
031 A00AA00 0
031 B00AA00 0
032 00AA00 0
033 00AA00 0
034 00AA00 N
035 00AA00 0
036 B00AA00 0
037 00AA00 N
038 00AA00 0
039 00AA00 N
040 00AA00 N
042 A00AA00 0
042 B00AA00 0
042 C00AA00 0
042 D00AA00 0
042 E00AA00 0
042 F00AA00 0
042 G00AA00 0
042 H00AA00 0
043 00AA00 0
044 00AA00 0
054 A00AA00 Y
054 B00AA00 Y
054 C00AA00 Y
054 D00AA00 N
054 E00AA00 N
054 F00AA00 N
054 G00AA00 N
054 H00AA00 Y
054 I00AA00 N
054 J00AA00 Y
054 K00AA00 N
054 L00AA00 Y
054 M00AA00 Y
<PAGE> PAGE 5
054 N00AA00 N
054 O00AA00 N
055 A00AA00 N
055 B00AA00 N
056 00AA00 Y
057 00AA00 N
058 A00AA00 N
059 00AA00 Y
060 A00AA00 Y
060 B00AA00 Y
061 00AA00 1000
063 A000000 0
063 B000000 0.0
075 A000000 0
075 B000000 0
076 000000 0.00
077 A000000 N
080 C000000 0
081 B000000 0
082 B000000 0
086 A010000 0
086 A020000 0
086 B010000 0
086 B020000 0
086 C010000 0
086 C020000 0
086 D010000 0
086 D020000 0
086 E010000 0
086 E020000 0
086 F010000 0
086 F020000 0
045 000100 Y
046 000100 N
047 000100 Y
048 000100 0.000
048 A010100 30000
048 A020100 0.750
048 B010100 70000
048 B020100 0.700
048 C010100 0
048 C020100 0.000
048 D010100 0
048 D020100 0.000
048 E010100 0
048 E020100 0.000
048 F010100 0
048 F020100 0.000
048 G010100 0
048 G020100 0.000
048 H010100 0
<PAGE> PAGE 6
048 H020100 0.000
048 I010100 0
048 I020100 0.000
048 J010100 0
048 J020100 0.000
048 K010100 100000
048 K020100 0.650
049 000100 N
050 000100 N
051 000100 N
052 000100 N
053 A000100 Y
053 B000100 Y
053 C000100 N
062 A000100 N
062 B000100 0.0
062 C000100 0.0
062 D000100 0.0
062 E000100 0.0
062 F000100 0.0
062 G000100 0.0
062 H000100 0.0
062 I000100 0.0
062 J000100 0.0
062 K000100 0.0
062 L000100 0.0
062 M000100 0.0
062 N000100 0.0
062 O000100 0.0
062 P000100 0.0
062 Q000100 0.0
062 R000100 0.0
063 A000100 0
063 B000100 0.0
066 A000100 Y
066 B000100 N
066 C000100 N
066 D000100 N
066 E000100 N
066 F000100 Y
066 G000100 N
067 000100 Y
068 A000100 N
068 B000100 N
069 000100 N
070 A010100 Y
070 A020100 N
070 B010100 Y
070 B020100 N
070 C010100 N
070 C020100 N
<PAGE> PAGE 7
070 D010100 N
070 D020100 N
070 E010100 N
070 E020100 N
070 F010100 N
070 F020100 N
070 G010100 N
070 G020100 N
070 H010100 N
070 H020100 N
070 I010100 N
070 I020100 N
070 J010100 Y
070 J020100 N
070 K010100 Y
070 K020100 N
070 L010100 Y
070 L020100 N
070 M010100 N
070 M020100 N
070 N010100 N
070 N020100 N
070 O010100 Y
070 O020100 N
070 P010100 Y
070 P020100 Y
070 Q010100 N
070 Q020100 N
070 R010100 N
070 R020100 N
071 A000100 17688
071 B000100 8759
071 C000100 24372
071 D000100 36
072 A000100 6
072 B000100 324
072 C000100 402
072 D000100 0
072 E000100 0
072 F000100 207
072 G000100 18
072 H000100 0
072 I000100 41
072 J000100 6
072 K000100 7
072 L000100 5
072 M000100 4
072 N000100 9
072 O000100 0
072 P000100 0
072 Q000100 0
<PAGE> PAGE 8
072 R000100 6
072 S000100 1
072 T000100 0
072 U000100 0
072 V000100 0
072 W000100 0
072 X000100 304
072 Y000100 197
072 Z000100 619
072AA000100 1380
072BB000100 0
072CC010100 0
072CC020100 1117
072DD010100 649
072DD020100 0
072EE000100 0
073 A010100 0.4360
073 A020100 0.0000
073 B000100 0.0000
073 C000100 0.0000
074 A000100 8
074 B000100 0
074 C000100 0
074 D000100 9988
074 E000100 0
074 F000100 18906
074 G000100 0
074 H000100 0
074 I000100 874
074 J000100 0
074 K000100 0
074 L000100 290
074 M000100 14
074 N000100 30080
074 O000100 0
074 P000100 0
074 Q000100 0
074 R010100 0
074 R020100 0
074 R030100 0
074 R040100 52
074 S000100 0
074 T000100 30028
074 U010100 1523126
074 U020100 0
074 V010100 19.71
074 V020100 0.00
074 W000100 0.0000
074 X000100 3089
074 Y000100 0
075 A000100 0
<PAGE> PAGE 9
075 B000100 28864
076 000100 0.00
080 A000100 ICI MUTUAL INSURANCE
080 C000100 300
081 A000100 Y
081 B000100 4
082 A000100 Y
082 B000100 50
083 A000100 N
083 B000100 0
084 A000100 N
084 B000100 0
085 A000100 N
085 B000100 N
045 000200 Y
046 000200 N
047 000200 Y
048 000200 0.000
048 A010200 200000
048 A020200 0.500
048 B010200 200000
048 B020200 0.450
048 C010200 0
048 C020200 0.000
048 D010200 0
048 D020200 0.000
048 E010200 0
048 E020200 0.000
048 F010200 0
048 F020200 0.000
048 G010200 0
048 G020200 0.000
048 H010200 0
048 H020200 0.000
048 I010200 0
048 I020200 0.000
048 J010200 0
048 J020200 0.000
048 K010200 400000
048 K020200 0.400
049 000200 N
050 000200 N
051 000200 N
052 000200 N
053 A000200 Y
053 B000200 Y
053 C000200 N
062 A000200 Y
062 B000200 0.0
062 C000200 0.0
062 D000200 0.0
<PAGE> PAGE 10
062 E000200 0.0
062 F000200 0.0
062 G000200 0.0
062 H000200 0.0
062 I000200 0.0
062 J000200 0.0
062 K000200 0.0
062 L000200 3.2
062 M000200 0.0
062 N000200 43.7
062 O000200 0.0
062 P000200 53.1
062 Q000200 0.0
062 R000200 0.0
063 A000200 0
063 B000200 12.9
064 A000200 N
064 B000200 N
066 A000200 N
067 000200 N
068 A000200 N
068 B000200 N
069 000200 N
070 A010200 Y
070 A020200 N
070 B010200 N
070 B020200 N
070 C010200 N
070 C020200 N
070 D010200 N
070 D020200 N
070 E010200 N
070 E020200 N
070 F010200 N
070 F020200 N
070 G010200 N
070 G020200 N
070 H010200 N
070 H020200 N
070 I010200 N
070 I020200 N
070 J010200 Y
070 J020200 N
070 K010200 Y
070 K020200 N
070 L010200 Y
070 L020200 N
070 M010200 N
070 M020200 N
070 N010200 N
070 N020200 N
<PAGE> PAGE 11
070 O010200 Y
070 O020200 N
070 P010200 Y
070 P020200 Y
070 Q010200 N
070 Q020200 N
070 R010200 N
070 R020200 N
071 A000200 3424
071 B000200 102
071 C000200 4637
071 D000200 2
072 A000200 6
072 B000200 222
072 C000200 0
072 D000200 0
072 E000200 0
072 F000200 33
072 G000200 4
072 H000200 0
072 I000200 11
072 J000200 0
072 K000200 2
072 L000200 1
072 M000200 1
072 N000200 7
072 O000200 0
072 P000200 0
072 Q000200 0
072 R000200 2
072 S000200 0
072 T000200 0
072 U000200 0
072 V000200 0
072 W000200 1
072 X000200 62
072 Y000200 33
072 Z000200 193
072AA000200 1
072BB000200 0
072CC010200 0
072CC020200 247
072DD010200 194
072DD020200 0
072EE000200 0
073 A010200 0.4530
073 A020200 0.0000
073 B000200 0.0000
073 C000200 0.0000
074 A000200 43
074 B000200 0
<PAGE> PAGE 12
074 C000200 0
074 D000200 6466
074 E000200 0
074 F000200 0
074 G000200 0
074 H000200 0
074 I000200 91
074 J000200 0
074 K000200 0
074 L000200 131
074 M000200 5
074 N000200 6736
074 O000200 0
074 P000200 0
074 Q000200 0
074 R010200 0
074 R020200 0
074 R030200 0
074 R040200 59
074 S000200 0
074 T000200 6677
074 U010200 440877
074 U020200 0
074 V010200 15.14
074 V020200 0.00
074 W000200 0.0000
074 X000200 828
074 Y000200 0
075 A000200 0
075 B000200 6550
076 000200 0.00
080 A000200 ICI MUTUAL INSURANCE
080 C000200 150
081 A000200 Y
081 B000200 4
082 A000200 Y
082 B000200 50
083 A000200 N
083 B000200 0
084 A000200 N
084 B000200 0
085 A000200 N
085 B000200 N
045 000300 Y
046 000300 N
047 000300 Y
048 000300 0.000
048 A010300 200000
048 A020300 0.500
048 B010300 200000
048 B020300 0.450
<PAGE> PAGE 13
048 C010300 0
048 C020300 0.000
048 D010300 0
048 D020300 0.000
048 E010300 0
048 E020300 0.000
048 F010300 0
048 F020300 0.000
048 G010300 0
048 G020300 0.000
048 H010300 0
048 H020300 0.000
048 I010300 0
048 I020300 0.000
048 J010300 0
048 J020300 0.000
048 K010300 400000
048 K020300 0.400
049 000300 N
050 000300 N
051 000300 N
052 000300 N
053 A000300 Y
053 B000300 Y
053 C000300 N
062 A000300 Y
062 B000300 0.0
062 C000300 0.0
062 D000300 0.0
062 E000300 0.0
062 F000300 0.0
062 G000300 0.0
062 H000300 0.0
062 I000300 0.0
062 J000300 0.0
062 K000300 0.0
062 L000300 3.7
062 M000300 0.0
062 N000300 0.0
062 O000300 96.3
062 P000300 0.0
062 Q000300 0.0
062 R000300 0.0
063 A000300 0
063 B000300 10.4
064 A000300 Y
064 B000300 N
066 A000300 N
067 000300 N
068 A000300 N
068 B000300 N
<PAGE> PAGE 14
069 000300 N
070 A010300 Y
070 A020300 N
070 B010300 N
070 B020300 N
070 C010300 N
070 C020300 N
070 D010300 N
070 D020300 N
070 E010300 N
070 E020300 N
070 F010300 N
070 F020300 N
070 G010300 N
070 G020300 N
070 H010300 N
070 H020300 N
070 I010300 N
070 I020300 N
070 J010300 Y
070 J020300 N
070 K010300 Y
070 K020300 Y
070 L010300 Y
070 L020300 N
070 M010300 N
070 M020300 N
070 N010300 N
070 N020300 N
070 O010300 Y
070 O020300 N
070 P010300 N
070 P020300 N
070 Q010300 N
070 Q020300 N
070 R010300 N
070 R020300 N
071 A000300 779
071 B000300 0
071 C000300 4674
071 D000300 0
072 A000300 6
072 B000300 133
072 C000300 0
072 D000300 0
072 E000300 0
072 F000300 24
072 G000300 3
072 H000300 0
072 I000300 4
072 J000300 0
<PAGE> PAGE 15
072 K000300 1
072 L000300 1
072 M000300 1
072 N000300 1
072 O000300 0
072 P000300 0
072 Q000300 0
072 R000300 1
072 S000300 0
072 T000300 0
072 U000300 0
072 V000300 0
072 W000300 0
072 X000300 36
072 Y000300 24
072 Z000300 121
072AA000300 0
072BB000300 0
072CC010300 0
072CC020300 141
072DD010300 121
072DD020300 0
072EE000300 0
073 A010300 0.3920
073 A020300 0.0000
073 B000300 0.0000
073 C000300 0.0000
074 A000300 0
074 B000300 0
074 C000300 0
074 D000300 4987
074 E000300 0
074 F000300 0
074 G000300 0
074 H000300 0
074 I000300 111
074 J000300 0
074 K000300 0
074 L000300 87
074 M000300 4
074 N000300 5189
074 O000300 0
074 P000300 0
074 Q000300 0
074 R010300 0
074 R020300 0
074 R030300 0
074 R040300 6
074 S000300 0
074 T000300 5183
074 U010300 332593
<PAGE> PAGE 16
074 U020300 0
074 V010300 15.58
074 V020300 0.00
074 W000300 0.0000
074 X000300 310
074 Y000300 0
075 A000300 0
075 B000300 4881
076 000300 0.00
080 A000300 ICI MUTUAL INSURANCE
080 C000300 125
081 A000300 Y
081 B000300 4
082 A000300 Y
082 B000300 50
083 A000300 N
083 B000300 0
084 A000300 N
084 B000300 0
085 A000300 N
085 B000300 N
SIGNATURE HOWARD FONG
TITLE VICE PRESIDENT
