<PAGE> PAGE 1
000 A000000 04/30/96
000 C000000 869297
000 D000000 N
000 E000000 NF
000 F000000 Y
000 G000000 N
000 H000000 N
000 I000000 3.0
000 J000000 A
001 A000000 STRONG INCOME FUNDS, INC.
001 B000000 811-6195
001 C000000 4143593472
002 A000000 P.O. BOX 2936
002 B000000 MILWAUKEE
002 C000000 WI
002 D010000 53201
002 D020000 2936
003 000000 N
004 000000 N
005 000000 N
006 000000 N
007 A000000 Y
007 B000000 2
007 C010100 1
007 C010200 2
007 C020200 STONG HIGH YIELD BOND FUND
007 C030200 N
007 C010300 3
007 C010400 4
007 C010500 5
007 C010600 6
007 C010700 7
007 C010800 8
007 C010900 9
007 C011000 10
007 C011100 11
007 C011200 12
007 C011300 13
007 C011400 14
007 C011500 15
007 C011600 16
007 C011700 17
007 C011800 18
007 C011900 19
007 C012000 20
007 C012100 21
007 C012200 22
007 C012300 23
007 C012400 24
007 C012500 25
007 C012600 26
<PAGE> PAGE 2
007 C012700 27
007 C012800 28
007 C012900 29
007 C013000 30
007 C013100 31
007 C013200 32
007 C013300 33
007 C013400 34
007 C013500 35
007 C013600 36
007 C013700 37
007 C013800 38
007 C013900 39
007 C014000 40
020 C000001 0
020 C000002 0
020 C000003 0
020 C000004 0
020 C000005 0
020 C000006 0
020 C000007 0
020 C000008 0
020 C000009 0
020 C000010 0
021 000000 0
022 A000001 GRANTCHESTER SECURITIES MARKETS
022 C000001 7315
022 D000001 28008
022 A000002 GOLDMAN, SACHS & COMPANY
022 C000002 19505
022 D000002 8456
022 A000003 DONALDSON, LUFKIN & JENRETTE
022 C000003 20980
022 D000003 5561
022 A000004 MORGAN STANLEY & COMPANY, INC.
022 C000004 9804
022 D000004 7665
022 A000005 THE FIRST BOSTON CORPORATION
022 C000005 10486
022 D000005 6626
022 A000006 LEHMAN BROTHERS, INC.
022 C000006 8071
022 D000006 6772
022 A000007 SMITH BARNEY SHEARSON
022 C000007 8078
022 D000007 3544
022 A000008 MERRILL LYNCH PIERCE, FENNER, & SMITH
022 C000008 5928
022 D000008 3100
022 A000009 SALOMON BROTHERS, INC.
022 C000009 7109
<PAGE> PAGE 3
022 D000009 1519
022 A000010 BEAR STEARNS & COMPANY
022 C000010 7446
022 D000010 824
023 C000000 253797
023 D000000 85285
026 A000000 N
026 B000000 Y
026 C000000 N
026 D000000 Y
026 E000000 N
026 F000000 N
026 G010000 N
026 G020000 N
026 H000000 N
027 000000 Y
077 A000000 N
078 000000 N
086 A010000 0
086 A020000 0
086 B010000 0
086 B020000 0
086 C010000 0
086 C020000 0
086 D010000 0
086 D020000 0
086 E010000 0
086 E020000 0
086 F010000 0
086 F020000 0
086 A01AA00 0
086 A02AA00 0
086 B01AA00 0
086 B02AA00 0
086 C01AA00 0
086 C02AA00 0
086 D01AA00 0
086 D02AA00 0
086 E01AA00 0
086 E02AA00 0
086 F01AA00 0
086 F02AA00 0
008 A000101 STRONG CAPITAL MANAGEMENT, INC.
008 B000101 A
008 C000101 801-10724
008 D010101 MILWAUKEE
008 D020101 WI
008 D030101 53201
008 D040101 2936
011 A000101 STRONG FUNDS DISTRIBUTORS, INC.
011 B000101 8-10724
<PAGE> PAGE 4
011 C010101 MILWAUKEE
011 C020101 WI
011 C030101 53201
011 C040101 2936
012 A000101 STRONG CAPITAL MANAGEMENT, INC.
012 B000101 84-1599
012 C010101 MILWAUKEE
012 C020101 WI
012 C030101 53201
012 C040101 2936
013 A000101 COOPERS & LYBRAND L.L.P.
013 B010101 MILWAUKEE
013 B020101 WI
013 B030101 53202
014 A000101 STRONG FUNDS DISTRIBUTORS,INC.
014 B000101 8-32608
014 A000102 W.H. REAVES & COMPANY, INC.
014 B000102 8-22142
015 A000101 FIRSTAR TRUST COMPANY
015 B000101 C
015 C010101 MILWAUKEE
015 C020101 WI
015 C030101 53202
015 E010101 X
018 000100 Y
019 A000100 Y
019 B000100 37
019 C000100 STRONGFUND
024 000100 N
025 D000101 0
025 D000102 0
025 D000103 0
025 D000104 0
025 D000105 0
025 D000106 0
025 D000107 0
025 D000108 0
028 A010100 4514
028 A020100 159
028 A030100 0
028 A040100 6435
028 B010100 5461
028 B020100 138
028 B030100 0
028 B040100 5680
028 C010100 2966
028 C020100 146
028 C030100 0
028 C040100 4353
028 D010100 5994
028 D020100 152
<PAGE> PAGE 5
028 D030100 0
028 D040100 8688
028 E010100 4741
028 E020100 138
028 E030100 0
028 E040100 5071
028 F010100 9651
028 F020100 133
028 F030100 0
028 F040100 3240
028 G010100 33327
028 G020100 866
028 G030100 0
028 G040100 33467
028 H000100 0
029 000100 N
030 A000100 0
030 B000100 0.00
030 C000100 0.00
031 A000100 0
031 B000100 0
032 000100 0
033 000100 0
034 000100 N
035 000100 0
036 B000100 0
037 000100 N
038 000100 0
039 000100 Y
040 000100 N
041 000100 N
042 A000100 0
042 B000100 0
042 C000100 0
042 D000100 0
042 E000100 0
042 F000100 0
042 G000100 0
042 H000100 0
043 000100 0
044 000100 0
045 000100 Y
046 000100 N
047 000100 Y
048 000100 0.400
048 A010100 0
048 A020100 0.000
048 B010100 0
048 B020100 0.000
048 C010100 0
048 C020100 0.000
<PAGE> PAGE 6
048 D010100 0
048 D020100 0.000
048 E010100 0
048 E020100 0.000
048 F010100 0
048 F020100 0.000
048 G010100 0
048 G020100 0.000
048 H010100 0
048 H020100 0.000
048 I010100 0
048 I020100 0.000
048 J010100 0
048 J020100 0.000
048 K010100 0
048 K020100 0.000
049 000100 N
050 000100 N
051 000100 N
052 000100 N
053 A000100 Y
053 B000100 Y
053 C000100 N
054 A000100 Y
054 B000100 Y
054 C000100 Y
054 D000100 N
054 E000100 N
054 F000100 N
054 G000100 N
054 H000100 Y
054 I000100 N
054 J000100 Y
054 K000100 N
054 L000100 Y
054 M000100 Y
054 N000100 N
054 O000100 N
055 A000100 N
055 B000100 N
056 000100 Y
057 000100 N
058 A000100 N
059 000100 Y
060 A000100 Y
060 B000100 Y
061 000100 0
062 A000100 Y
062 B000100 100.4
062 C000100 0.0
062 D000100 0.0
<PAGE> PAGE 7
062 E000100 0.0
062 F000100 0.0
062 G000100 0.0
062 H000100 0.0
062 I000100 0.0
062 J000100 0.0
062 K000100 0.0
062 L000100 0.0
062 M000100 0.0
062 N000100 0.0
062 O000100 0.0
062 P000100 0.0
062 Q000100 0.0
062 R000100 0.0
063 A000100 84
063 B000100 0.0
064 A000100 N
064 B000100 N
066 A000100 N
067 000100 N
068 A000100 N
068 B000100 N
069 000100 N
070 A010100 N
070 A020100 N
070 B010100 N
070 B020100 N
070 C010100 N
070 C020100 N
070 D010100 N
070 D020100 N
070 E010100 N
070 E020100 N
070 F010100 N
070 F020100 N
070 G010100 N
070 G020100 N
070 H010100 N
070 H020100 N
070 I010100 N
070 I020100 N
070 J010100 Y
070 J020100 N
070 K010100 Y
070 K020100 N
070 L010100 N
070 L020100 N
070 M010100 N
070 M020100 N
070 N010100 Y
070 N020100 N
<PAGE> PAGE 8
070 O010100 Y
070 O020100 N
070 P010100 N
070 P020100 N
070 Q010100 N
070 Q020100 N
070 R010100 N
070 R020100 N
071 A000100 0
071 B000100 0
071 C000100 0
071 D000100 0
072 A000100 12
072 B000100 2434
072 C000100 0
072 D000100 0
072 E000100 0
072 F000100 174
072 G000100 0
072 H000100 0
072 I000100 94
072 J000100 7
072 K000100 0
072 L000100 48
072 M000100 3
072 N000100 47
072 O000100 0
072 P000100 0
072 Q000100 0
072 R000100 5
072 S000100 16
072 T000100 0
072 U000100 14
072 V000100 0
072 W000100 3
072 X000100 411
072 Y000100 78
072 Z000100 2101
072AA000100 0
072BB000100 0
072CC010100 0
072CC020100 0
072DD010100 2101
072DD020100 0
072EE000100 0
073 A010100 0.0482
073 A020100 0.0000
073 B000100 0.0000
073 C000100 0.0000
074 A000100 0
074 B000100 0
<PAGE> PAGE 9
074 C000100 42842
074 D000100 0
074 E000100 0
074 F000100 0
074 G000100 0
074 H000100 0
074 I000100 0
074 J000100 0
074 K000100 0
074 L000100 0
074 M000100 16
074 N000100 42858
074 O000100 0
074 P000100 5
074 Q000100 0
074 R010100 0
074 R020100 0
074 R030100 0
074 R040100 193
074 S000100 0
074 T000100 42660
074 U010100 42660
074 U020100 0
074 V010100 1.00
074 V020100 0.00
074 W000100 1.0005
074 X000100 2441
074 Y000100 0
075 A000100 43671
075 B000100 0
076 000100 0.00
080 A000100 NATIONAL UNION FIRE INSURANCE COMPANY
080 C000100 35000
081 A000100 Y
081 B000100 36
082 A000100 Y
082 B000100 100
083 A000100 Y
083 B000100 780
084 A000100 N
084 B000100 0
085 A000100 Y
085 B000100 Y
008 A000201 STRONG CAPITAL MANAGEMENT, INC.
008 B000201 A
008 C000201 801-10724
008 D010201 MILWAUKEE
008 D020201 WI
008 D030201 53201
008 D040201 2936
011 A000201 STRONG FUNDS DISTRIBUTORS, INC.
<PAGE> PAGE 10
011 B000201 8-10724
011 C010201 MILWAUKEE
011 C020201 WI
011 C030201 53201
011 C040201 2936
012 A000201 STRONG CAPITAL MANAGEMENT, INC.
012 B000201 84-1599
012 C010201 MILWAUKEE
012 C020201 WI
012 C030201 53201
012 C040201 2936
013 A000201 COOPERS & LYBRAND, L.L.P.
013 B010201 MILWAUKEE
013 B020201 WI
013 B030201 53202
014 A000201 STRONG FUNDS DISTRIBUTORS, INC.
014 B000201 8-32608
014 A000202 W.H. REAVES & COMPANY, INC.
014 B000202 8-22142
015 A000201 FIRSTAR TRUST COMPANY
015 B000201 C
015 C010201 MILWAUKEE
015 C020201 WI
015 C030201 53202
015 E010201 X
015 A000202 BROWN BROTHERS HARRIMAN & CO.
015 B000202 S
015 C010202 BOSTON
015 C020202 MA
015 C030202 02109
015 E040202 X
018 000200 Y
019 A000200 Y
019 B000200 39
019 C000200 STRONGFUND
024 000200 N
025 D000201 0
025 D000202 0
025 D000203 0
025 D000204 0
025 D000205 0
025 D000206 0
025 D000207 0
025 D000208 0
028 A010200 0
028 A020200 0
028 A030200 0
028 A040200 0
028 B010200 1270
028 B020200 0
028 B030200 0
<PAGE> PAGE 11
028 B040200 0
028 C010200 6528
028 C020200 0
028 C030200 0
028 C040200 219
028 D010200 14069
028 D020200 18
028 D030200 0
028 D040200 1447
028 E010200 15108
028 E020200 86
028 E030200 0
028 E040200 7689
028 F010200 11048
028 F020200 143
028 F030200 0
028 F040200 2838
028 G010200 48023
028 G020200 247
028 G030200 0
028 G040200 12193
028 H000200 0
029 000200 N
030 A000200 0
030 B000200 0.00
030 C000200 0.00
031 A000200 0
031 B000200 0
032 000200 0
033 000200 0
034 000200 N
035 000200 0
036 B000200 0
037 000200 N
038 000200 0
039 000200 Y
040 000200 N
041 000200 N
042 A000200 0
042 B000200 0
042 C000200 0
042 D000200 0
042 E000200 0
042 F000200 0
042 G000200 0
042 H000200 0
043 000200 0
044 000200 0
045 000200 Y
046 000200 N
047 000200 Y
<PAGE> PAGE 12
048 000200 0.625
048 A010200 0
048 A020200 0.000
048 B010200 0
048 B020200 0.000
048 C010200 0
048 C020200 0.000
048 D010200 0
048 D020200 0.000
048 E010200 0
048 E020200 0.000
048 F010200 0
048 F020200 0.000
048 G010200 0
048 G020200 0.000
048 H010200 0
048 H020200 0.000
048 I010200 0
048 I020200 0.000
048 J010200 0
048 J020200 0.000
048 K010200 0
048 K020200 0.000
049 000200 N
050 000200 N
051 000200 N
052 000200 N
053 A000200 Y
053 B000200 Y
053 C000200 N
054 A000200 Y
054 B000200 Y
054 C000200 Y
054 D000200 N
054 E000200 N
054 F000200 N
054 G000200 N
054 H000200 Y
054 I000200 N
054 J000200 Y
054 K000200 N
054 L000200 Y
054 M000200 Y
054 N000200 N
054 O000200 N
055 A000200 Y
055 B000200 N
056 000200 Y
057 000200 N
058 A000200 N
059 000200 Y
<PAGE> PAGE 13
060 A000200 Y
060 B000200 Y
061 000200 0
062 A000200 Y
062 B000200 0.0
062 C000200 0.0
062 D000200 5.2
062 E000200 0.0
062 F000200 0.0
062 G000200 0.0
062 H000200 0.0
062 I000200 0.2
062 J000200 0.0
062 K000200 0.0
062 L000200 0.0
062 M000200 0.0
062 N000200 0.0
062 O000200 0.0
062 P000200 87.0
062 Q000200 0.0
062 R000200 6.4
063 A000200 0
063 B000200 5.9
064 A000200 N
064 B000200 N
066 A000200 N
067 000200 N
068 A000200 N
068 B000200 N
069 000200 N
070 A010200 Y
070 A020200 Y
070 B010200 N
070 B020200 N
070 C010200 Y
070 C020200 N
070 D010200 N
070 D020200 N
070 E010200 Y
070 E020200 N
070 F010200 N
070 F020200 N
070 G010200 Y
070 G020200 N
070 H010200 N
070 H020200 N
070 I010200 N
070 I020200 N
070 J010200 Y
070 J020200 Y
070 K010200 Y
<PAGE> PAGE 14
070 K020200 N
070 L010200 Y
070 L020200 Y
070 M010200 Y
070 M020200 N
070 N010200 Y
070 N020200 N
070 O010200 Y
070 O020200 N
070 P010200 N
070 P020200 N
070 Q010200 Y
070 Q020200 N
070 R010200 Y
070 R020200 N
071 A000200 115487
071 B000200 81856
071 C000200 17630
071 D000200 464
072 A000200 4
072 B000200 557
072 C000200 12
072 D000200 0
072 E000200 0
072 F000200 40
072 G000200 0
072 H000200 0
072 I000200 8
072 J000200 3
072 K000200 0
072 L000200 4
072 M000200 0
072 N000200 4
072 O000200 0
072 P000200 0
072 Q000200 0
072 R000200 0
072 S000200 0
072 T000200 0
072 U000200 0
072 V000200 0
072 W000200 0
072 X000200 59
072 Y000200 59
072 Z000200 569
072AA000200 758
072BB000200 346
072CC010200 179
072CC020200 0
072DD010200 569
072DD020200 0
<PAGE> PAGE 15
072EE000200 0
073 A010200 0.3137
073 A020200 0.0000
073 B000200 0.0000
073 C000200 0.0000
074 A000200 0
074 B000200 1900
074 C000200 75
074 D000200 31925
074 E000200 2254
074 F000200 0
074 G000200 0
074 H000200 0
074 I000200 90
074 J000200 3124
074 K000200 0
074 L000200 534
074 M000200 82
074 N000200 39984
074 O000200 3000
074 P000200 131
074 Q000200 0
074 R010200 0
074 R020200 0
074 R030200 0
074 R040200 185
074 S000200 0
074 T000200 36668
074 U010200 3435
074 U020200 0
074 V010200 10.68
074 V020200 0.00
074 W000200 0.0000
074 X000200 1236
074 Y000200 0
075 A000200 0
075 B000200 18875
076 000200 0.00
080 C000200 0
081 B000200 0
082 B000200 0
083 B000200 0
084 B000200 0
SIGNATURE RONALD A. NEVILLE
TITLE SENIOR VP
<TABLE> <S> <C>
<ARTICLE> 6
<CIK> 0000869297
<NAME> "Strong Income Funds, Inc."
<SERIES>
<NUMBER> 2
<NAME> Strong High Yield Bond Fund
<MULTIPLIER> 1000
<S>
<PERIOD-TYPE> 4-MOS
<FISCAL-YEAR-END> Oct-31-1996
<PERIOD-START> Dec-28-1995
<PERIOD-END> Apr-30-1996
<INVESTMENTS-AT-COST> 36065
<INVESTMENTS-AT-VALUE> 36244
<RECEIVABLES> 3658
<ASSETS-OTHER> 82
<OTHER-ITEMS-ASSETS> 0
<TOTAL-ASSETS> 39984
<PAYABLE-FOR-SECURITIES> 3000
<SENIOR-LONG-TERM-DEBT> 0
<OTHER-ITEMS-LIABILITIES> 316
<TOTAL-LIABILITIES> 3316
<SENIOR-EQUITY> 0
<PAID-IN-CAPITAL-COMMON> 36077
<SHARES-COMMON-STOCK> 3434
<SHARES-COMMON-PRIOR> 0
<ACCUMULATED-NII-CURRENT> 0
<OVERDISTRIBUTION-NII> 0
<ACCUMULATED-NET-GAINS> 412
<OVERDISTRIBUTION-GAINS> 0
<ACCUM-APPREC-OR-DEPREC> 179
<NET-ASSETS> 36668
<DIVIDEND-INCOME> 12
<INTEREST-INCOME> 557
<OTHER-INCOME> 0
<EXPENSES-NET> 0
<NET-INVESTMENT-INCOME> 569
<REALIZED-GAINS-CURRENT> 412
<APPREC-INCREASE-CURRENT> 179
<NET-CHANGE-FROM-OPS> 1160
<EQUALIZATION> 0
<DISTRIBUTIONS-OF-INCOME> (569)
<DISTRIBUTIONS-OF-GAINS> 0
<DISTRIBUTIONS-OTHER> 0
<NUMBER-OF-SHARES-SOLD> 4563
<NUMBER-OF-SHARES-REDEEMED> (1,152)
<SHARES-REINVESTED> 23
<NET-CHANGE-IN-ASSETS> 36668
<ACCUMULATED-NII-PRIOR> 0
<ACCUMULATED-GAINS-PRIOR> 0
<OVERDISTRIB-NII-PRIOR> 0
<OVERDIST-NET-GAINS-PRIOR> 0
<GROSS-ADVISORY-FEES> 40
<INTEREST-EXPENSE> 0
<GROSS-EXPENSE> 59
<AVERAGE-NET-ASSETS> 18606
<PER-SHARE-NAV-BEGIN> 10.00
<PER-SHARE-NII> 0.31
<PER-SHARE-GAIN-APPREC> 0.68
<PER-SHARE-DIVIDEND> (0.31)
<PER-SHARE-DISTRIBUTIONS> 0.00
<RETURNS-OF-CAPITAL> 0.00
<PER-SHARE-NAV-END> 10.68
<EXPENSE-RATIO> 0.0 <F1>
<AVG-DEBT-OUTSTANDING> 0
<AVG-DEBT-PER-SHARE> 0
<FN>
<F1>Without waivers and absorptions, expense ratio would have been 1.1%
(calculated on an annualized basis).
</FN>
</TABLE>
